Solv Protocol: Khám phá tầng trừu tượng thế chấp và cơ chế thanh khoản trong hệ sinh thái BTCFi

Solv Protocol là một dự án được thành lập vào năm 2020, nhằm giảm bớt rào cản trong việc tạo ra và sử dụng các công cụ tài chính trên chuỗi, mang đến cho lĩnh vực tiền điện tử những loại tài sản đa dạng và cơ hội sinh lời. Solv Protocol tập trung vào việc đúc và giao dịch NFT liên quan đến chứng nhận quyền tài chính. Vào năm 2024, với sự phát triển không ngừng của lĩnh vực BTCFi, Solv Protocol đã chuyển trọng tâm sang BTCFi, tạo ra tài sản SolvBTC sinh lời toàn chuỗi cho Bitcoin, nhằm mang đến những cơ hội và khả năng mới cho những người nắm giữ Bitcoin, đồng thời tạo ra một hệ sinh thái BTCFi hiệu quả. Gần đây, Solv Protocol đã ra mắt lớp trừu tượng thế chấp (SAL), nhằm đơn giản hóa và chuẩn hóa quy trình thế chấp Bitcoin xuyên chuỗi, từ đó trừu tượng hóa sự phức tạp của các tình huống thế chấp Bitcoin, giúp người dùng và nhà phát triển có thể áp dụng nhanh chóng.

Thông tin cơ bản của dự án

Thông tin cơ bản

Trang web: solv.finance

Twitter: @SolvProtocol, người hâm mộ 272.000

Thời gian ra mắt: Mạng chính đã ra mắt vào tháng 6 năm 2021, Solv Protocol không phát hành token.

Đội ngũ dự án

Đội ngũ cốt lõi

Ryan Chow: Đồng sáng lập. Tốt nghiệp Đại học Ngoại ngữ Bắc Kinh, từng là đồng sáng lập tại Beijing Youzan Technology, tập trung vào việc áp dụng công nghệ blockchain vào cơ sở dữ liệu ngành ô tô. Ngoài ra, anh còn làm nhà phân tích tài chính tại Singularity Financial, nghiên cứu tích hợp công nghệ blockchain và quy định tài chính.

Will Wang: Đồng sáng lập. Đã tạo ra "ERC-3525: tiêu chuẩn token bán đồng nhất hóa", ông có 20 năm kinh nghiệm trong lĩnh vực CNTT tài chính, đã chủ trì thiết kế và phát triển hệ thống kế toán ngân hàng lớn nhất thế giới dựa trên nền tảng mở và công nghệ phân tán, là người nhận giải thưởng "Đóng góp nổi bật kỷ niệm 20 năm Trung Quan Thôn".

Mạnh Nghiên: Đồng sáng lập. Trước đây từng đảm nhiệm chức vụ Phó Chủ tịch CSDN, ngoài ra, ông cũng là một KOL tích cực trong ngành Crypto.

Tình hình tài chính

Solv Protocol đã huy động được khoảng 29 triệu USD qua ba vòng tài trợ.

Vòng gọi vốn thiên thần

Ngày 10 tháng 11 năm 2020, thông báo hoàn thành vòng gọi vốn thiên thần 6 triệu USD, được dẫn dắt bởi Laser Digital, UOB Venture, Mirana Ventures, ApolloCrypto, Hash CIB, GeekCartel, ByteTrade, Jingwei Venture, BincVentures, và Emirates Consortium.

vòng hạt giống

• Ngày 8 tháng 5 năm 2021, thông báo hoàn tất vòng gọi vốn hạt giống 2 triệu USD, do một nền tảng giao dịch đầu tư.
• Ngày 30 tháng 8 năm 2021, công bố hoàn thành vòng gọi vốn hạt giống trị giá 4 triệu USD, do Blockchain Capital, Sfermion và Gumi Cryptos Capital đồng dẫn đầu, cùng với sự tham gia của DeFi Alliance, Axia 8 Ventures, TheLao, CMSholdings, Apollo Capital, Shima Capital, SNZ Holding, Spartan Group.
• Vào ngày 1 tháng 8 năm 2023, đã công bố hoàn thành vòng gọi vốn hạt giống 6 triệu USD, với sự đầu tư từ các tổ chức như Laser Digital thuộc tập đoàn ngân hàng Nhật Bản Nomura Securities, UOB Venture Management, Mirana Ventures, Emirates Consortium, Jingwei China, Bing ventures, Apollo Capital, HashCIB, Geek Cartel, Bytetrade labs.

chiến lược vòng

Vào ngày 14 tháng 10 năm 2024, đã thông báo hoàn thành vòng tài trợ chiến lược trị giá 11 triệu USD, với sự tham gia của các công ty như Laser Digital, Blockchain Capital và một nền tảng giao dịch nào đó.

Trong quá trình huy động vốn vòng ba, Solv Protocol đã đạt được số vốn 29 triệu USD, và nhiều tổ chức đầu tư nổi tiếng đã thực hiện các khoản đầu tư lớn vào nó, cho thấy trong lĩnh vực vốn, Solv Protocol vẫn nhận được sự kỳ vọng rất lớn cho sự phát triển trong tương lai.

Năng lực phát triển

Năm 2020, Solv Protocol được thành lập. Các sự kiện quan trọng trong quá trình phát triển dự án được trình bày trong bảng sau:

Xét từ các sự kiện quan trọng trong sự phát triển của dự án Solv Protocol, Solv Protocol luôn nỗ lực giảm bớt rào cản trong việc tạo ra và sử dụng các công cụ tài chính trên chuỗi, điều này cũng giúp Solv Protocol nhanh chóng phát hành tài sản được đóng gói BTC mang tên SolvBTC sau khi BTCFi bùng nổ, và nhanh chóng chiếm lĩnh thị trường LST dựa trên BTC. Về thời gian thực hiện các nút kỹ thuật quan trọng, Solv Protocol đã hoàn thành đúng hạn việc phát triển công nghệ dự án, cho thấy sức mạnh của đội ngũ kỹ thuật của Solv Protocol.

Chế độ hoạt động

BTC là tài sản lớn nhất trong ngành Crypto, với giá trị thị trường vượt quá 1.3 nghìn tỷ đô la, nhưng từ lâu, những người nắm giữ BTC chỉ đơn giản là giữ BTC mà không giải phóng giá trị tiềm năng của nó như ETH. Do đó, Solv Protocol đề xuất mở khóa tiềm năng tài sản BTC trị giá 1.3 nghìn tỷ đô la thông qua thế chấp BTC. Vào năm 2024, Solv Protocol đã chuyển trọng tâm dự án sang BTCFi, ra mắt tài sản SolvBTC với lợi suất toàn chuỗi, có khả năng giải phóng thanh khoản thế chấp của BTC, và gần đây đã giới thiệu khái niệm lớp trừu tượng Staking Abstraction layer (SAL), đánh dấu việc Solv Protocol bắt đầu tổng hợp thanh khoản của BTC.

Nền tảng thế chấp tích hợp

Trong kiến trúc Solv Protocol, quy trình thế chấp được phân thành bốn vai trò chính và được liên kết chặt chẽ với nhau thông qua kiến trúc nền tảng tích hợp:

• LST phát hành (LST Issuers): Tạo ra token lợi nhuận thanh khoản (LST) gắn liền với việc thế chấp Bitcoin. Solv hiện là nhà phát hành Bitcoin LST lớn nhất trên thị trường. Cho phép người dùng giữ thanh khoản tài sản trong khi thế chấp token (LST), tham gia DeFi và các hoạt động lợi nhuận khác.

• Thế chấp giao thức (Staking Protocols): Quản lý Bitcoin mà người dùng gửi vào, cung cấp lợi nhuận an toàn. Tích hợp các giao thức thế chấp như Babylon, CoreDao, Botanix, Ethena, GMX cung cấp nguồn lợi nhuận từ thế chấp Bitcoin, thông qua việc thế chấp Bitcoin trên mạng POS, người dùng nhận được phần thưởng từ chuỗi POS.

• Thế chấp xác thực viên (Staking Validators): Ví dụ như Ceffu, Cobo, Fireblocks, Solv Guard, v.v. chịu trách nhiệm xác thực giao dịch, đảm bảo tính hợp pháp và an toàn của giao dịch thế chấp, xác thực Bitcoin được thế chấp tương ứng với LST Token và cập nhật kịp thời trạng thái xác thực.

• Người phân phối lợi nhuận (Yield Distributors): Đảm bảo lợi nhuận thế chấp được phân phối một cách minh bạch và công bằng cho người nắm giữ LST, đảm bảo người dùng có thể nhận được lợi nhuận thế chấp kịp thời. Ví dụ như Babylon, Pendle, Gauntlet, Antalpha.

Thông qua việc tích hợp bốn vai trò chính này, Solv Protocol đã xây dựng một hệ sinh thái thế chấp Bitcoin hoàn chỉnh, thông qua việc tích hợp các giao thức thế chấp, nhà phát hành LST, người xác thực và bên phân phối lợi nhuận, đạt được sự tương tác liền mạch giữa mạng chính Bitcoin và các chuỗi tương thích EVM, đơn giản hóa việc thực hiện thế chấp cả ở phía người dùng và nhà phát triển. Giao thức thế chấp cung cấp nguồn lợi nhuận từ việc thế chấp Bitcoin, nhà phát hành LST phát hành Token thế chấp thanh khoản, cho phép người dùng duy trì tính thanh khoản của tài sản trong thời gian thế chấp, người xác thực chịu trách nhiệm xác thực tính hợp pháp và an toàn của các giao dịch thế chấp, bên phân phối lợi nhuận chịu trách nhiệm công khai và minh bạch phân phối lợi nhuận từ thế chấp cho các nhà nắm giữ LST. Cung cấp cho người dùng trải nghiệm thế chấp thuận tiện hơn, an toàn hơn và hấp dẫn hơn.

Staking Abstraction layer（SAL）thế chấp抽象层

Staking Abstraction Layer (SAL) là một kiến trúc mô-đun, nhằm thúc đẩy việc ghi chép BTC an toàn và hiệu quả thông qua các thành phần chính tương tác với Staking Parameter Matrix (SPM). Các mô-đun chính của SAL bao gồm mô-đun tạo LST, mô-đun tạo giao dịch, nút xác minh và mô-đun phân phối lợi nhuận, tất cả các mô-đun này đều phụ thuộc vào SPM để xác định quy tắc giao dịch, tiêu chuẩn xác minh và tính toán lợi nhuận. Những thành phần này tạo thành một khuôn khổ, đảm bảo an toàn, minh bạch và hiệu quả cho việc ghi chép BTC và phát hành LST, giúp người dùng tối đa hóa lợi nhuận trong khi giảm thiểu rủi ro liên quan đến quy trình ghi chép và tương tác chuỗi chéo.

Thế chấp tham số ma trận (SPM): Chức năng của mô-đun SPM là chuẩn hóa các cài đặt và tham số khác nhau của BTC thế chấp. SPM cung cấp cho các nhà phát triển một bộ quy tắc đơn giản và tiêu chuẩn, giúp họ dễ dàng tích hợp các tình huống thế chấp BTC vào ứng dụng của mình mà không cần phải thiết kế hệ thống phức tạp từ đầu.

Mô-đun sinh LST: Chức năng của mô-đun sinh LST là đơn giản hóa việc phát hành Token thế chấp thanh khoản (LST) xuyên chuỗi. Quy trình phát hành Token thế chấp xuyên chuỗi đã được tiêu chuẩn hóa và tự động hóa, người dùng không cần tham gia thủ công vào các thao tác phức tạp xuyên chuỗi. Mô-đun này cho phép người phát hành LST nhanh chóng và thuận tiện phát hành Token thế chấp thanh khoản và phân phát những Token này cho người dùng.

Mô-đun tạo giao dịch: Chức năng của mô-đun tạo giao dịch là tự động tạo và phát sóng giao dịch thế chấp BTC. Nói một cách đơn giản, công việc của mô-đun này là tự động tạo và gửi giao dịch thế chấp đến mạng chính BTC. Trước đây, người dùng cần phải thao tác thủ công nhiều bước, nhưng bây giờ mô-đun này sẽ tự động giúp người dùng hoàn thành phần lớn công việc, làm cho quá trình thế chấp trở nên đơn giản hơn.

Nút xác thực: Xác thực tính hợp pháp và an toàn của giao dịch thế chấp trong thời gian thực. Chức năng của nút xác thực là đảm bảo rằng tất cả các giao dịch thế chấp đều hợp pháp và an toàn. Khi người dùng thực hiện thế chấp, các nút này sẽ kiểm tra và xác thực tính chính xác của giao dịch, chỉ xác nhận giao dịch khi không có vấn đề.

Mô-đun phân phối lợi nhuận: Chịu trách nhiệm ánh xạ đúng phần thưởng thế chấp đến những người nắm giữ LST. Khi người dùng kiếm được lợi nhuận thông qua việc thế chấp, mô-đun phân phối lợi nhuận sẽ chịu trách nhiệm phân phối chính xác những lợi nhuận này vào Token LST của người dùng. Người dùng có thể nhận được lợi nhuận thế chấp tương ứng dựa trên tỷ lệ Token LST mà họ nắm giữ.

Tóm lại, SAL như một lớp trừu tượng về thế chấp, có đặc điểm là tích hợp nhiều người tham gia thế chấp (bao gồm nhà cung cấp thế chấp BTC, thu lợi nhuận và mở khóa trong các tình huống DeFi), đóng gói những quá trình phức tạp này thành các mô-đun tiêu chuẩn hóa. Điều này cho phép các nhà phát triển nhanh chóng tích hợp chức năng thế chấp BTC vào ứng dụng của họ và cho phép người dùng khởi động thế chấp một cách toàn diện. SAL đang đơn giản hóa việc thực hiện thế chấp để thúc đẩy việc áp dụng nhiều dApp hơn. Ví dụ, các ứng dụng DeFi hoặc ứng dụng ví chỉ cần tích hợp SAL để cung cấp cho nhóm người dùng của họ một loạt các tùy chọn thế chấp. Tuy nhiên, do BTC bản thân không hỗ trợ thế chấp, tất cả các thế chấp của bên thứ ba đều có thể mang lại một số rủi ro an ninh, SAL cũng không phải là ngoại lệ. Vì SAL đã tích hợp các giải pháp liên quan đến Staking, tính phức tạp về công nghệ và khả năng tương thích của việc tích hợp cũng có thể mang lại những rủi ro an ninh mới. Do đó, SAL cần liên tục giải quyết các thách thức liên quan đến tính ổn định hoạt động và an ninh.

Lợi thế so với các dự án BTCFi khác

Solv Protocol là một dự án LST trong lĩnh vực BTCFi có nhiều dự án trên thị trường có mức độ đồng nhất cao với nó, chẳng hạn như Bedrock, Lombard, Lorenzo, Pell Network, PumpBTC và Stakestone, mỗi dự án đều có độ tương đồng cao với Solv Protocol. Sau khi Solv Protocol ra mắt SAL, nó bắt đầu tập trung vào việc tích hợp thanh khoản BTC, điều này mang lại cho Solv Protocol lợi thế lớn so với các dự án khác.

Bảo đảm an toàn

Solv Protocol thông qua việc tích hợp dịch vụ xác thực hoạt động (AVS) để đảm bảo sự an toàn cho các giao dịch thế chấp. Hệ thống AVS sẽ theo dõi toàn diện các khía cạnh của giao dịch thế chấp, bao gồm địa chỉ mục tiêu, băm kịch bản, thời gian thế chấp, v.v., nhằm đảm bảo tính hiệu quả và an toàn của giao dịch, từ đó tránh xảy ra lỗi hoặc hành vi độc hại. Cơ chế giám sát và xác thực toàn diện này cung cấp sự đảm bảo đáng tin cậy cho các giao dịch thế chấp của người dùng.

Tối ưu hóa quy trình

Solv Protocol trong khi tích hợp thanh khoản BTC còn tối ưu hóa quy trình thế chấp của dự án, giúp người dùng có thể thực hiện thao tác thế chấp một cách thuận tiện hơn. Người dùng chỉ cần gửi Bitcoin vào nền tảng mà không cần thực hiện các thao tác trên chuỗi khác, điều này không chỉ đảm bảo an toàn cho người dùng mà còn có thể nâng cao hiệu suất thế chấp của người dùng, và từ đó nhận được lợi nhuận.

Nền tảng tổng hợp lợi nhuận toàn chuỗi

Solv Protocol là một nền tảng tổng hợp lợi nhuận toàn chuỗi, áp dụng mô hình CeDeFi, kết hợp CeFi và DeFi, cung cấp dịch vụ quản lý hợp đồng minh bạch. Thông qua địa chỉ hợp đồng đa chữ ký Gnosis Safe và Solv Vault Guardian, thực hiện quyền hạn tinh vi và thực thi điều kiện, đảm bảo an toàn tài sản và hệ thống vận hành hiệu quả.

Tiêu chuẩn hóa trong ngành

Solv Protocol thông qua việc ra mắt SAL sau đó, ngoài việc tích hợp thanh khoản BTC, còn phải thúc đẩy tiêu chuẩn hóa ngành công nghiệp dựa trên LST BTC. Như một bộ quy định quy trình và hệ thống tham số thế chấp BTC, thông