Стратегия доходности стейблкоинов: диверсификация выборов и анализ рисков

В текущей рыночной среде, когда индекс доллара находится на высоком уровне, а рискованные активы падают, удержание долларовых активов и получение дохода стало выбором для многих инвесторов. Ведущие проекты в области DeFi также активно используют неиспользуемые долларовые активы для получения дохода. В этой статье будет рассмотрено несколько стратегий доходности со стейблкоинами для ознакомления читателей.

Convex：USDD+3Crv стратегия

USDD является стейблкоином, управляемым определенной организацией. По состоянию на 27 октября, объем эмиссии USDD составляет 725 миллионов, стоимость залога - 2,23 миллиарда долларов, а залоговое соотношение превышает 300%. При этом количество залоговых USDC составляет 990 миллионов, что значительно превышает объем эмиссии USDD, что свидетельствует о низком коэффициенте риска.

Некоторые торговые платформы недавно сняли HUSD и одновременно запустили несколько торговых пар с USDD, освободив от соответствующих торговых сборов. Эти меры способствуют развитию USDD.

Платформа Convex показывает, что годовая доходность пула USDD+3Crv составляет 19,66% APR(, в то время как APR для USDD+FRAXBP достигает 21,18%. Первый пул включает четыре стейблкоина: USDD, DAI, USDT и USDC, а второй состоит из трех: USDD, FRAX и USDC.

Шаги операции: сначала на странице пула USDD+3Crv Convex через вход Curve внесите поддерживаемый стейблкоин, затем заложите полученные LP токены в Convex.

Стоит отметить, что в экосистеме определённой публичной блокчейн, использование USDD гораздо более широко. Например, годовая доходность торговой пары USDD-USDT на одной платформе может достигать 41.9% (при необходимости блокировки и ставке токенов платформы), а на другой платформе годовая доходность по депозитам USDD составляет 9.52%.

! [Обновление стратегии доходности стейблкоинов: USDD, Canto, Velodrome, Helio, Wombat])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-fd2ea20b9e357c2340ba90d31397414a.webp(

Canto：USDT+NOTE стратегия

Canto является DeFi публичной цепочкой, совместимой с EVM в экосистеме Cosmos, обладающей функциями DEX, кредитования и стейблкоина NOTE. В настоящее время общая заблокированная стоимость Canto составляет около 100 миллионов долларов.

Платформа кредитования Canto показывает, что APR для NOTE/USDT LP составляет 32.14%, а для NOTE/USDC LP — 29.47%. NOTE является стейблкоином, который выпускается в Canto через избыточное обеспечение, и ликвидация не происходит, когда залогом являются USDC и USDT.

Рекомендации по операциям: учитывая, что текущая цена NOTE составляет 1,04 доллара, не рекомендуется делать прямую покупку. Рассмотрите возможность использования части USDT в залог для выпуска необходимых токенов NOTE, а затем используйте токены NOTE и оставшиеся USDT для предоставления ликвидности, в конце концов заложив LP-токены на платформе кредитования.

Следует отметить, что кросс-чейн операции Canto относительно сложны: чтобы войти, нужно перейти с Ethereum на Canto, а затем преобразовать в токен ERC20 Canto; чтобы выйти, сначала необходимо преобразовать в нативный токен Canto, затем перейти на кросс-чейн мост Cosmos Gravity Bridge, а затем через кошелек экосистемы Cosmos вернуть активы из Gravity Bridge обратно на Ethereum.

! [Обновление стратегии доходности стейблкоинов: USDD, Canto, Velodrome, Helio, Wombat])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-f908085e59600caf56736109ea2887bc.webp(

Велодром: стратегия sUSD+LUSD

Velodrome является децентрализованной биржей на Optimism )DEX(, код которой основан на проекте, разработанном известным разработчиком на Fantom. В настоящее время TVL Velodrome составляет 82 миллиона долларов, и по масштабу на Optimism он превышает некоторые известные DEX.

sUSD и LUSD являются стейблкоинами из двух разных проектов, которые считаются относительно безопасными. В настоящее время APR по ликвидности на торговой паре sUSD/LUSD в Velodrome составляет 16,12%.

! [Обновление стратегии доходности стейблкоинов: USDD, Canto, Velodrome, Helio, Wombat])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-8cab21490ff79e0a9672744a359692e3.webp(

Helio：HAY+BUSD стратегия

Helio Protocol — это протокол ликвидного стейкинга и кредитования на BNB цепи. Пользователи могут избыточно закладывать и занимать децентрализованный стейблкоин HAY в Helio, в то время как заложенный BNB будет использоваться для ликвидного стейкинга.

Некоторый известный DEX специально добавил на свою страницу Swap вход для обмена HAY и BUSD через StableSwap, что указывает на определенную рыночную признательность HAY. В настоящее время TVL Helio составляет 92 миллиона долларов, из которых заложенные HAY/BUSD Stable LP составляют около 20 миллионов долларов.

Шаги по выполнению: предоставьте ликвидность для торговой пары HAY/BUSD стейблкоин на определенном DEX, затем заложите LP токены в Helio. На странице Farming Helio отображается APR для HAY/BUSD Stable LP в размере 19.77%.

! [Обновление стратегии доходности стейблкоинов: USDD, Canto, Velodrome, Helio, Wombat])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-3188761d6843cd48b2defbb113a27a1c.webp(

Экосистема Wombat Exchange: несколько стратегий стейблкоинов

Wombat Exchange — это DEX для обмена стейблкоинов на блокчейне BNB, который отличается низким проскальзыванием, совместным использованием ликвидности и возможностью ставить на одном токене. Его инвесторы представляют собой мощный состав, включая множество известных организаций.

В настоящее время в основном пуле Wombat средние значения APR для USDC, USDT, DAI и BUSD составляют 11.44%, 11.14%, 10.85% и 7.57% соответственно, эти доходности включают в себя блокировку WOM и ускорение от держания veWOM.

Вокруг Wombat также появились приложения, похожие на другие экосистемы, такие как Wombex Finance и Magpie, обычные пользователи могут получить более высокую доходность через эти приложения. В настоящее время TVL Wombex составляет 89,49 миллиона долларов, а APR по депозитам USDC, USDT, DAI и BUSD составляет соответственно 13,93%, 12,71%, 15,29% и 17,16%. TVL Magpie составляет 25,90 миллиона долларов, соответствующие APR составляют 11,62%, 11,82%, 14,52% и 9,65%.

! [Обновление стратегии доходности стейблкоинов: USDD, Canto, Velodrome, Helio, Wombat])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-4c190981d5e6139f91f106bc7a27c450.webp(

Предупреждение о рисках

Криптовалютный рынок в целом более рискован, чем традиционный финансовый рынок, и случаи безопасности часто происходят. Инвесторы должны обращать внимание на диверсификацию рисков, тщательно изучать конкретные рисковые точки перед инвестированием и проводить собственные исследования. Эта статья будет регулярно обновлять соответствующую информацию о стратегиях.