dYdX củng cố vị trí dẫn đầu thị trường hợp đồng tương lai vĩnh cửu phi tập trung, phiên bản mới thể hiện xuất sắc
Phi tập trung Hợp đồng tương lai vĩnh cửu thị trường cạnh tranh ngày càng gay gắt, trong khi dYdX là người dẫn đầu trong lĩnh vực này, gần đây khối lượng giao dịch thể hiện nổi bật, giữ vị trí số 1.
Dữ liệu cho thấy, tính đến ngày 24 tháng 1 năm 2024, ngay cả khi chỉ xem xét dữ liệu từ Starkware lớp hai (dYdX v3), khối lượng giao dịch của dYdX cũng vượt xa các giao thức phái sinh khác. Đáng chú ý là, hiện tại khối lượng giao dịch của dYdX v4 đã tương đương với v3, dưới sự thúc đẩy của nhiều biện pháp khuyến khích, phiên bản v4 có thể có tiềm năng phát triển lớn hơn.
dYdX v4, tức là dYdX Chain, chính thức ra mắt vào ngày 26 tháng 10 năm 2023. Phiên bản này đã thực hiện việc phi tập trung toàn diện bao gồm sổ lệnh và động cơ khớp lệnh, đồng thời bắt đầu phân phối phí giao dịch cho những người đặt cọc mã thông báo DYDX.
dYdX Chain：实现完全 Phi tập trung
dYdX là một sàn giao dịch hợp đồng tương lai vĩnh cửu phi tập trung hàng đầu, được thành lập bởi Antonio Juliano vào năm 2017. Sau khi nhận được sự hỗ trợ tài chính từ các tổ chức đầu tư nổi tiếng, dYdX đã trải qua nhiều phiên bản cải tiến.
Ban đầu, dYdX cung cấp giao thức giao dịch ký quỹ (v1 và v2), cho phép người dùng thực hiện giao dịch đòn bẩy tiền điện tử bằng cách vay vốn. Tuy nhiên, sản phẩm này có hiệu suất thấp và bị hạn chế bởi phí Gas cao của Ethereum.
Từ v3 trở đi, dYdX đã xây dựng hệ thống giao dịch dựa trên sổ lệnh. Nhờ vào Starkware xây dựng giải pháp lớp hai Ethereum và phát hành token DYDX, khối lượng giao dịch của dYdX đã tăng trưởng gấp bội, vào ngày 14 tháng 7 năm 2023, tổng khối lượng giao dịch đã vượt mốc 1 nghìn tỷ đô la.
Chuỗi dYdX hiện đang được chú ý là một chuỗi khối độc lập, sử dụng Cosmos SDK và cơ chế đồng thuận Tendermint PoS, được ra mắt vào ngày 26 tháng 10 năm 2023, hỗ trợ khả năng xử lý 2000 giao dịch mỗi giây.
So với v3, dYdX Chain (v4) thực sự đã đạt được sự Phi tập trung hoàn toàn. Trong v4, giao diện người dùng của dYdX được vận hành bởi dYdX Operations SubDAO, sổ lệnh và động cơ khớp lệnh được quản lý bởi các xác thực viên hoạt động phân tán toàn cầu, các đồng coin được ra mắt cũng được quyết định thông qua quản trị trên chuỗi.
Phương án phân phối lợi nhuận: Tất cả đều thuộc về người đặt cọc và người xác thực
Tất cả các khoản phí phát sinh từ chuỗi dYdX hiện đều được phân bổ cho các người xác thực và người đặt cọc. Các khoản phí này bao gồm hai phần: chủ yếu là phí giao dịch được định giá bằng USDC, cùng với một lượng nhỏ phí Gas được định giá bằng DYDX hoặc USDC.
Phí được tích lũy dần theo từng khối, trung bình mỗi 1.08 giây tạo ra một khối, người dùng cần phải nhận thưởng bằng tay. Do phần thưởng chủ yếu đến từ USDC, nên ngay cả khi không nhận ngay cũng không bị ảnh hưởng bởi biến động thị trường.
Trong 30 ngày qua, tổng cộng đã phân phối 2,51 triệu USDC và 126 DYDX làm phần thưởng. Các validator sẽ thu phí từ 5% đến 100%, người dùng có thể nhận phần thưởng bằng cách đặt cược DYDX cho các validator đang hoạt động. Hiện tại có 60 validator đang hoạt động.
Trong 30 ngày qua, tỷ lệ lợi suất staking hàng ngày dao động từ 6.2% đến 29.06%, với tỷ lệ lợi suất trung bình là 14.97%. Tính đến ngày 24 tháng 1, giá trị DYDX được staking đạt 2.12 triệu đô la Mỹ, giữ ổn định trong tháng qua.
Đáng chú ý, nhà cung cấp dịch vụ staking thanh khoản hàng đầu trong hệ sinh thái Cosmos là Stride cũng đã ra mắt dịch vụ staking thanh khoản cho DYDX. Người dùng staking DYDX qua Stride sẽ nhận được stDYDX, phần thưởng staking sẽ được tái đầu tư tự động, do đó sẽ nhận được nhiều DYDX hơn khi rút tiền.
Nhiều biện pháp thúc đẩy sự tăng trưởng khối lượng giao dịch của dYdX Chain
Dữ liệu chính thức cho thấy dYdX v4 đã vượt qua v3 về một số chỉ số. Trong 24 giờ qua, khối lượng giao dịch của v4 là 688 triệu USD, trong khi v3 là 546 triệu USD; số lượng đơn giao dịch của v4 là 635791, còn v3 là 161337. Tuy nhiên, về hợp đồng chưa thanh lý, v4 (3.888 triệu USD) vẫn tụt lại phía sau v3 (25.1 triệu USD).
Sự tăng trưởng nhanh chóng của dYdX v4 nhờ vào một loạt các biện pháp khuyến khích. Trước khi ra mắt dYdX Chain, đội ngũ đã xây dựng một kế hoạch khuyến khích để thúc đẩy khối lượng giao dịch chuyển từ v3 sang v4, trong khi dần dần ngừng các biện pháp khuyến khích trước đó trên v3.
Thông qua quản trị, dYdX DAO đã ủy quyền cho Chaos Labs thực hiện một chương trình khuyến khích khởi động kéo dài 6 tháng, phân bổ 20 triệu đô la giá trị DYDX cho người dùng sớm, nhằm khuyến khích người dùng chuyển sang v4. Chương trình được chia thành 4 giai đoạn (Mùa giao dịch), hiện tại đang diễn ra giai đoạn thứ hai, sẽ kéo dài đến giữa tháng 2.
Sau mỗi giai đoạn kết thúc, phần thưởng DYDX sẽ được phát dựa trên điểm giao dịch của người dùng trên dYdX. Chaos Labs cũng cung cấp một bảng điều khiển để người dùng xem điểm số và xếp hạng của từng giai đoạn. Mỗi giai đoạn sẽ được tối ưu hóa các biện pháp khuyến khích dựa trên phản hồi của giai đoạn trước. Ví dụ, giai đoạn thứ hai đã giới thiệu phần thưởng hiệu suất trên cơ sở phần thưởng giao dịch và làm thị trường, phân bổ 20% phần thưởng giao dịch (800.000 USD) cho các nhà giao dịch có hiệu suất tốt để khuyến khích giao dịch có lợi nhuận.
Để thu hút khối lượng giao dịch và tính thanh khoản, dYdX Chain còn cung cấp ưu đãi phí giao dịch. Tổng thể phí giao dịch thấp hơn một chút so với các sàn giao dịch tập trung phổ biến. Đối với Maker, phí cao nhất sau 120 ngày đầu tiên là 0.01%; đối với Taker, phí cao nhất là 0.05%.
Người dùng có thể giao dịch thông qua nhiều loại ví khác nhau và cũng có thể gửi tiền thông qua các mạng như Arbitrum, Optimistic, Avalanche. Khi Circle phát hành USDC gốc thông qua Noble, quy trình gửi tiền vào dYdX sẽ trở nên thuận tiện hơn. Trong môi trường dYdX Chain, trải nghiệm giao dịch lệnh thị trường sẽ mượt mà hơn.
Kết luận
Là nhà lãnh đạo trong thị trường hợp đồng tương lai vĩnh cửu phi tập trung, dYdX tiếp tục củng cố vị thế thị trường của mình. Kể từ khi ra mắt, dYdX Chain đã thể hiện sức cạnh tranh mạnh mẽ hơn phiên bản v3, với khối lượng giao dịch gần đây đã vượt qua v3.
Chuỗi dYdX đã thực hiện hoàn toàn Phi tập trung, bao gồm cả giao diện người dùng và máy chủ khớp lệnh. Đặc biệt, phí giao dịch được chú ý đã được phân phối hoàn toàn cho những người nắm giữ và xác thực DYDX. Hiện tại, một loạt các biện pháp khuyến khích đang thúc đẩy sự tăng trưởng khối lượng giao dịch v4, như hoàn tiền Maker, thưởng giao dịch và thưởng hiệu suất, dự kiến sẽ nâng cao hơn nữa khối lượng giao dịch và số lượng hợp đồng chưa thanh lý của Chuỗi dYdX.
Trang này có thể chứa nội dung của bên thứ ba, được cung cấp chỉ nhằm mục đích thông tin (không phải là tuyên bố/bảo đảm) và không được coi là sự chứng thực cho quan điểm của Gate hoặc là lời khuyên về tài chính hoặc chuyên môn. Xem Tuyên bố từ chối trách nhiệm để biết chi tiết.
dYdX chuỗi hoàn toàn Phi tập trung, khối lượng vượt quá phiên bản v3, đạt 14.97% thế chấp lợi nhuận thu hút người dùng.
dYdX củng cố vị trí dẫn đầu thị trường hợp đồng tương lai vĩnh cửu phi tập trung, phiên bản mới thể hiện xuất sắc
Phi tập trung Hợp đồng tương lai vĩnh cửu thị trường cạnh tranh ngày càng gay gắt, trong khi dYdX là người dẫn đầu trong lĩnh vực này, gần đây khối lượng giao dịch thể hiện nổi bật, giữ vị trí số 1.
Dữ liệu cho thấy, tính đến ngày 24 tháng 1 năm 2024, ngay cả khi chỉ xem xét dữ liệu từ Starkware lớp hai (dYdX v3), khối lượng giao dịch của dYdX cũng vượt xa các giao thức phái sinh khác. Đáng chú ý là, hiện tại khối lượng giao dịch của dYdX v4 đã tương đương với v3, dưới sự thúc đẩy của nhiều biện pháp khuyến khích, phiên bản v4 có thể có tiềm năng phát triển lớn hơn.
dYdX v4, tức là dYdX Chain, chính thức ra mắt vào ngày 26 tháng 10 năm 2023. Phiên bản này đã thực hiện việc phi tập trung toàn diện bao gồm sổ lệnh và động cơ khớp lệnh, đồng thời bắt đầu phân phối phí giao dịch cho những người đặt cọc mã thông báo DYDX.
dYdX Chain：实现完全 Phi tập trung
dYdX là một sàn giao dịch hợp đồng tương lai vĩnh cửu phi tập trung hàng đầu, được thành lập bởi Antonio Juliano vào năm 2017. Sau khi nhận được sự hỗ trợ tài chính từ các tổ chức đầu tư nổi tiếng, dYdX đã trải qua nhiều phiên bản cải tiến.
Ban đầu, dYdX cung cấp giao thức giao dịch ký quỹ (v1 và v2), cho phép người dùng thực hiện giao dịch đòn bẩy tiền điện tử bằng cách vay vốn. Tuy nhiên, sản phẩm này có hiệu suất thấp và bị hạn chế bởi phí Gas cao của Ethereum.
Từ v3 trở đi, dYdX đã xây dựng hệ thống giao dịch dựa trên sổ lệnh. Nhờ vào Starkware xây dựng giải pháp lớp hai Ethereum và phát hành token DYDX, khối lượng giao dịch của dYdX đã tăng trưởng gấp bội, vào ngày 14 tháng 7 năm 2023, tổng khối lượng giao dịch đã vượt mốc 1 nghìn tỷ đô la.
Chuỗi dYdX hiện đang được chú ý là một chuỗi khối độc lập, sử dụng Cosmos SDK và cơ chế đồng thuận Tendermint PoS, được ra mắt vào ngày 26 tháng 10 năm 2023, hỗ trợ khả năng xử lý 2000 giao dịch mỗi giây.
So với v3, dYdX Chain (v4) thực sự đã đạt được sự Phi tập trung hoàn toàn. Trong v4, giao diện người dùng của dYdX được vận hành bởi dYdX Operations SubDAO, sổ lệnh và động cơ khớp lệnh được quản lý bởi các xác thực viên hoạt động phân tán toàn cầu, các đồng coin được ra mắt cũng được quyết định thông qua quản trị trên chuỗi.
Phương án phân phối lợi nhuận: Tất cả đều thuộc về người đặt cọc và người xác thực
Tất cả các khoản phí phát sinh từ chuỗi dYdX hiện đều được phân bổ cho các người xác thực và người đặt cọc. Các khoản phí này bao gồm hai phần: chủ yếu là phí giao dịch được định giá bằng USDC, cùng với một lượng nhỏ phí Gas được định giá bằng DYDX hoặc USDC.
Phí được tích lũy dần theo từng khối, trung bình mỗi 1.08 giây tạo ra một khối, người dùng cần phải nhận thưởng bằng tay. Do phần thưởng chủ yếu đến từ USDC, nên ngay cả khi không nhận ngay cũng không bị ảnh hưởng bởi biến động thị trường.
Trong 30 ngày qua, tổng cộng đã phân phối 2,51 triệu USDC và 126 DYDX làm phần thưởng. Các validator sẽ thu phí từ 5% đến 100%, người dùng có thể nhận phần thưởng bằng cách đặt cược DYDX cho các validator đang hoạt động. Hiện tại có 60 validator đang hoạt động.
Trong 30 ngày qua, tỷ lệ lợi suất staking hàng ngày dao động từ 6.2% đến 29.06%, với tỷ lệ lợi suất trung bình là 14.97%. Tính đến ngày 24 tháng 1, giá trị DYDX được staking đạt 2.12 triệu đô la Mỹ, giữ ổn định trong tháng qua.
Đáng chú ý, nhà cung cấp dịch vụ staking thanh khoản hàng đầu trong hệ sinh thái Cosmos là Stride cũng đã ra mắt dịch vụ staking thanh khoản cho DYDX. Người dùng staking DYDX qua Stride sẽ nhận được stDYDX, phần thưởng staking sẽ được tái đầu tư tự động, do đó sẽ nhận được nhiều DYDX hơn khi rút tiền.
Nhiều biện pháp thúc đẩy sự tăng trưởng khối lượng giao dịch của dYdX Chain
Dữ liệu chính thức cho thấy dYdX v4 đã vượt qua v3 về một số chỉ số. Trong 24 giờ qua, khối lượng giao dịch của v4 là 688 triệu USD, trong khi v3 là 546 triệu USD; số lượng đơn giao dịch của v4 là 635791, còn v3 là 161337. Tuy nhiên, về hợp đồng chưa thanh lý, v4 (3.888 triệu USD) vẫn tụt lại phía sau v3 (25.1 triệu USD).
Sự tăng trưởng nhanh chóng của dYdX v4 nhờ vào một loạt các biện pháp khuyến khích. Trước khi ra mắt dYdX Chain, đội ngũ đã xây dựng một kế hoạch khuyến khích để thúc đẩy khối lượng giao dịch chuyển từ v3 sang v4, trong khi dần dần ngừng các biện pháp khuyến khích trước đó trên v3.
Thông qua quản trị, dYdX DAO đã ủy quyền cho Chaos Labs thực hiện một chương trình khuyến khích khởi động kéo dài 6 tháng, phân bổ 20 triệu đô la giá trị DYDX cho người dùng sớm, nhằm khuyến khích người dùng chuyển sang v4. Chương trình được chia thành 4 giai đoạn (Mùa giao dịch), hiện tại đang diễn ra giai đoạn thứ hai, sẽ kéo dài đến giữa tháng 2.
Sau mỗi giai đoạn kết thúc, phần thưởng DYDX sẽ được phát dựa trên điểm giao dịch của người dùng trên dYdX. Chaos Labs cũng cung cấp một bảng điều khiển để người dùng xem điểm số và xếp hạng của từng giai đoạn. Mỗi giai đoạn sẽ được tối ưu hóa các biện pháp khuyến khích dựa trên phản hồi của giai đoạn trước. Ví dụ, giai đoạn thứ hai đã giới thiệu phần thưởng hiệu suất trên cơ sở phần thưởng giao dịch và làm thị trường, phân bổ 20% phần thưởng giao dịch (800.000 USD) cho các nhà giao dịch có hiệu suất tốt để khuyến khích giao dịch có lợi nhuận.
Để thu hút khối lượng giao dịch và tính thanh khoản, dYdX Chain còn cung cấp ưu đãi phí giao dịch. Tổng thể phí giao dịch thấp hơn một chút so với các sàn giao dịch tập trung phổ biến. Đối với Maker, phí cao nhất sau 120 ngày đầu tiên là 0.01%; đối với Taker, phí cao nhất là 0.05%.
Người dùng có thể giao dịch thông qua nhiều loại ví khác nhau và cũng có thể gửi tiền thông qua các mạng như Arbitrum, Optimistic, Avalanche. Khi Circle phát hành USDC gốc thông qua Noble, quy trình gửi tiền vào dYdX sẽ trở nên thuận tiện hơn. Trong môi trường dYdX Chain, trải nghiệm giao dịch lệnh thị trường sẽ mượt mà hơn.
Kết luận
Là nhà lãnh đạo trong thị trường hợp đồng tương lai vĩnh cửu phi tập trung, dYdX tiếp tục củng cố vị thế thị trường của mình. Kể từ khi ra mắt, dYdX Chain đã thể hiện sức cạnh tranh mạnh mẽ hơn phiên bản v3, với khối lượng giao dịch gần đây đã vượt qua v3.
Chuỗi dYdX đã thực hiện hoàn toàn Phi tập trung, bao gồm cả giao diện người dùng và máy chủ khớp lệnh. Đặc biệt, phí giao dịch được chú ý đã được phân phối hoàn toàn cho những người nắm giữ và xác thực DYDX. Hiện tại, một loạt các biện pháp khuyến khích đang thúc đẩy sự tăng trưởng khối lượng giao dịch v4, như hoàn tiền Maker, thưởng giao dịch và thưởng hiệu suất, dự kiến sẽ nâng cao hơn nữa khối lượng giao dịch và số lượng hợp đồng chưa thanh lý của Chuỗi dYdX.