Взимку 2022 року криптовалютний гігант FTX раптово зазнав краху, імперія в 32 мільярди доларів розпалася за 72 години, а її засновник SBF з "живого святого" перетворився на в'язня. За цим крахом стоять кров і піт безлічі звичайних людей, які стали нікчемними. Нова книга Майкла Льюїса, автора "Великої гри", викриває весь процес його від прославлення до ув'язнення, а також розкриває правду про жнива під міфом про збагачення — розповідаючи історії, використовуючи ідеальний образ, експлуатуючи почуття знедоленості та сліпої віри людей. Ця стаття, використовуючи історію SBF, ділиться трьома схемами уникнення пасток "міфів про збагачення", щоб допомогти вам втриматися на ногах у хвилях.
Того зимового року молодого хлопця на ім'я SBF, одягненого у свої характерні великі шорти та порвані кросівки, як сусідський хлопець після гри, поліція забрала з розкішної вілли на Багамах. У той момент криптоімперія вартістю 32 мільярди доларів, за короткі 72 години, обрушилася, як замок з піску.
Весь світ, від найрозумніших еліт Силіконової долини до безлічі простих людей, які вночі зосереджено дивляться на екрани своїх телефонів, серце яких б'ється в ритмі графіків К, стали фоновим звуком цієї "великої краху".
Старий Баффет сказав одну дуже нечутливу річ: на картковому столі, якщо ти грав півгодини і досі не знаєш, хто є тим дурнем, то ти і є тим дурнем.
Історія SBF – це своєрідна жертва, присвячена цій фразі для старшого покоління, написана на крові та поту безлічі людей.
Нещодавно я прочитав нову книгу Майкла Льюїса, автора "Великого шортера" — "Шлях до безмежності". Ця книга, як документальний фільм із обличчям SBF, детально розкриває кожен його крок від слави до в'язниці. Закривши книгу, я не розмірковував про ці складні фінансові штуки, в моїй голові лише крутилося про тих живих людей, які були змиті вітром хвилі.
Історія - це річ, яка досить нудна, завжди любить грати в повторення. Від тюльпанів кілька сотень років тому, до інтернет-бульбашки 20 років тому, і до сьогоднішніх різних "монет", сценарій не змінився. Під кожною сценою міфу про збагачення лежить шар за шаром білих кісток.
Я завжди думаю, чому ми, не усвідомлюючи цього, так прагнемо стати тими дурнями? Коли наступного разу буде вітер, що нам, простим людям, потрібно робити, щоб втримати свої важко зароблені гроші, щоб вони не були здути?
Сьогодні я хочу обговорити цю справу з тобою, взявши за приклад SBF як "зразок століття".
Міф — це створено для цибулі
Запам'ятайте, що жоден великий збір не починається з розмахування серпом. Він починається з розповіді історії, яку ви особливо любите слухати.
Цей хлопець SBF безумовно геній оповідача. Його образ, який він створив для себе, можна назвати бездоганним, настільки бездоганним, що ви навіть не наважитеся сумніватися.
Він сказав тобі, що не любить гроші. Має статки в сотні мільярдів, але живе як аскет. Спить на бобовому кріслі, їздить на старенькому Тойоті, до всього доброго не може проявити інтересу. Як тільки ти це побачиш, то будеш вражений.
Він сказав тобі, що має велике кохання. Він сповідує щось, що називається "ефективним альтруїзмом", стверджуючи, що єдина мета заробляння грошей – це віддати їх, щоб врятувати світ. Коли ти це почув, подумав: "Яка масштабність, я вражений."
Він також розповів тобі, що він особливо крутий. Закінчив Массачусетський технологічний інститут, його хвалять найрозумніші венчурні капіталісти світу як "наступного Баффета". Ти дивишся, цей IQ, повністю розслаблений.
Отже, перед вами стоїть живий «святий», який не любить грошей, має велике серце і є особливо крутим. Він не прийшов заробляти гроші, він прийшов, щоб вести вас, цю групу вірян, у проведення великого соціального експерименту.
Це так приємно, це просто духовний масаж, створений спеціально для нас, простих людей, які прагнуть чудес.
Чому ми це їмо? Тому що в нашій душі приховано три таємні "маленькі секрети", які ми не наважуємося визнати: ми таємно захоплюємося геніями, сподіваючись, що хтось візьме нас на вершину; ми таємно віримо в короткі шляхи, сподіваючись отримати той "код багатства"; ми також таємно наївні, вважаючи, що людина, яка постійно говорить про "рятування світу", не може обманути мене на цю маленьку суму грошей.
SBF, ти чітко бачиш наші маленькі хитрощі.
Отже, коли він почав продавати свої "мрії" (тобто той токен, який називається FTT), безліч людей кинулися всередину. Вони вважали, що не спекулюють, а інвестують у мрії.
Але вони забули, що у світі бізнесу, коли історія настільки гарна, що не віриться, те, що ви чуєте, швидше за все, не ангельський звук, а шипіння, як у заточеного серпа.
Коли історія закінчується, і всі вражені до сліз, збори вже тихо почалися в місцях, які ви не бачите. Льюїс у своїй книзі викрив безліч таємниць, але я вважаю, що справжнє, що занурює звичайних людей у пастку, - це три смертельні ілюзії.
Перше ілюзія: "Я не розумію, тому це дуже складно."
Криптовалюти, деривативи, економічні моделі... ці слова лише звучать так, що викликають головний біль.
У сьогоднішню епоху найбільше боїмося «відставати». Тому, коли з'являється абсолютно незрозуміла новинка, наша перша реакція часто не «чи варто цьому вірити», а «чи не я занадто дурний, щоб пропустити це».
SBF та його команда використали наше "знання комплекси". Вони створили блискучий чорний ящик з купою складних слів, змусивши вас відчути, що потрапивши всередину, ви отримуєте символ статусу.
Але, друже, пам'ятай просту істину: коли щось настільки складне, що ти не можеш пояснити це своїм оточуючим трьома реченнями, то для тебе це не можливість, а пастка.
Друга ілюзія: "Усі великі гравці вже зайшли, чого мені боятися."
"Подивись, навіть Sequoia вклали!" Це те, що я чув найбільше як самозаспокоєння.
Коли ми бачимо, що найрозумніші інституції та найвідоміші особи підтримують SBF, ми відчуваємо себе так, ніби списували домашнє завдання у відмінника на іспиті, і це дуже заспокоює.
Але ми не думали про найосновніше питання: великі гравці втрачають гроші фондів, вони можуть собі це дозволити; ти втрачаєш свої власні кровно зароблені гроші, це навчання твоїх дітей, це пенсія твоїх батьків. Підтримка еліти ніколи не може стати причиною, щоб поставити на карту все своє майно. Коли слони плавають без штанів, ти, як маленька мураха, пірнаючи у воду, лише потрапиш під першу велику хвилю.
Третя ілюзія: "Він такий хороший, не може мене обманути."
Це найніжніший і найсмертоносніший удар серед усіх ілюзій.
Слова SBF про "заради всього людства" є його найгострішою зброєю. Вони успішно змусили нас забути про найосновнішу бізнес-обережність. Як може "святий", що має намір подарувати все своє майно, бути шахраєм?
Ми забули, що бізнес — це бізнес. Коли угода починає безперервно говорити з вами про почуття, ідеали, мораль, вам слід бути вдвічі обережнішими. Оскільки найвишуканіші шахраї не використовують брехню, щоб вас обманути, вони використовують спотворену «щирість», щоб вразити вас.
Історія перевернулася, але наше власне життя повинно продовжуватися. Наступного разу, коли новий ентузіазм, будь то ШІ, метавсесвіт або щось інше, що ми зараз навіть не можемо уявити, знову накриє нас, що нам робити?
У мене немає жодної складної інвестиційної моделі, всього три речення «земної мови», які були отримані за рахунок справжніх грошей безлічі людей.
Перше речення: "Здоровий глузд" - це твій останній бронежилет.
Під сонцем немає нічого нового. Незалежно від того, наскільки яскравою є упаковка, деякі з найстаріших бізнес-істин завжди будуть актуальними.
Наприклад, "не можна брати гроші клієнтів і витрачати їх на дурниці" – це перший закон відкриття банку. FTX загинув через це. Ще один приклад: "абсурдно високі прибутки завжди приховують таку ж абсурдну ризикованість".
Коли вас захоплюють слова «порушення» та «революція», зупиніться і запитайте себе кілька запитань, як маленький школяр: на чому ж він заробляє? Чи можу я це зрозуміти? А якщо це зникне?
На полі битви з інформаційною асиметрією "здоровий глузд" - це ваша єдина безкоштовна зброя, яка завжди не зрадить вас.
Друге речення: не будь більше «гігантською дитиною», яка чекає на їжу.
Ви повинні нести на себе сто відсотків відповідальності за кожну свою копійку.
Не лягай в емоції тільки тому, що якийсь великий блогер закликав. Не бійся пропустити, тільки тому, що всі навколо купують. Перш ніж натиснути кнопку "Підтвердити", запитай себе: чи є це рішення, яке ти прийняв самостійно?
Цей процес дуже втомлюючий, йде в розріз з природою людини, але це єдиний шлях, щоб «випуститися» з ринку «цибулі». Ніхто не може взяти на себе відповідальність за твоє життя, окрім тебе самого. У питаннях грошей здатність самостійно мислити дорожча, ніж будь-які внутрішні новини.
Третє речення: Тримайтеся подалі від тих, хто продає «безмежність».
SBF сказав, що він грає в «безкінечну гру».
Я прошу тебе бути обережним щодо всіх великих наративів, які говорять про "безмежжя", "зорі та океани" та "майбутнє людства".
Справжня здорова компанія, справжня надійна інвестиція, її зростання зазвичай повільне, навіть трохи "нудне". Вона вирішує конкретні проблеми. А ті проекти, які відразу хочуть "змінити світ", зазвичай продають не продукт, а надію.
Як звичайні люди, наша мета полягає не в тому, щоб стати найбільшою свинею на вершині хвилі, а в тому, щоб у будь-якій бурі зберегти свій маленький човен на воді. Будь ласка, вірте в те, що ви можете зрозуміти, доторкнутися і повільно зростаючу цінність, а не в те, що звучить так, що захоплює душу, але може миттєво знищити вас у "безмежній грі".
В кінці "До безмежжя" автор знайшов той вольфрамовий куб, вага якого становить 2000 фунтів, який SBF замовив за великі гроші. Маленький кубик, але настільки важкий, що його не можна підняти. Він є метафорою: усі ті віртуальні багатства, які були роздути до небес, в його ядрі приховують безмежно важку істину, яка врешті-решт зруйнує все.
Ріка багатства завжди бурхлива. Завжди є ті, хто збагачується за одну ніч, і ті, хто втрачає все. Як звичайна людина, ми можемо зробити, можливо, не те, щоб плисти на хвилях, а просто збудувати для себе ту дамбу, що називається "знання" та "раціональність", перш ніж прийде наступний потоп.
Іноді не бути поглинутим хвилею часу є більш значною перемогою, ніж стояти на вершині хвилі.
Ця сторінка може містити контент третіх осіб, який надається виключно в інформаційних цілях (не в якості запевнень/гарантій) і не повинен розглядатися як схвалення його поглядів компанією Gate, а також як фінансова або професійна консультація. Див. Застереження для отримання детальної інформації.
З розпаду імперії на 32 мільярди бачимо три прийоми "міфу про збагачення"
Автор: Майкл Льюїс
Вступ
Взимку 2022 року криптовалютний гігант FTX раптово зазнав краху, імперія в 32 мільярди доларів розпалася за 72 години, а її засновник SBF з "живого святого" перетворився на в'язня. За цим крахом стоять кров і піт безлічі звичайних людей, які стали нікчемними. Нова книга Майкла Льюїса, автора "Великої гри", викриває весь процес його від прославлення до ув'язнення, а також розкриває правду про жнива під міфом про збагачення — розповідаючи історії, використовуючи ідеальний образ, експлуатуючи почуття знедоленості та сліпої віри людей. Ця стаття, використовуючи історію SBF, ділиться трьома схемами уникнення пасток "міфів про збагачення", щоб допомогти вам втриматися на ногах у хвилях.
! IWXKiRKtOfHVdvzFzejHsrZFg7dMPjy6bfJDTmaP.jpeg
Того зимового року молодого хлопця на ім'я SBF, одягненого у свої характерні великі шорти та порвані кросівки, як сусідський хлопець після гри, поліція забрала з розкішної вілли на Багамах. У той момент криптоімперія вартістю 32 мільярди доларів, за короткі 72 години, обрушилася, як замок з піску.
Весь світ, від найрозумніших еліт Силіконової долини до безлічі простих людей, які вночі зосереджено дивляться на екрани своїх телефонів, серце яких б'ється в ритмі графіків К, стали фоновим звуком цієї "великої краху".
Старий Баффет сказав одну дуже нечутливу річ: на картковому столі, якщо ти грав півгодини і досі не знаєш, хто є тим дурнем, то ти і є тим дурнем.
Історія SBF – це своєрідна жертва, присвячена цій фразі для старшого покоління, написана на крові та поту безлічі людей.
Нещодавно я прочитав нову книгу Майкла Льюїса, автора "Великого шортера" — "Шлях до безмежності". Ця книга, як документальний фільм із обличчям SBF, детально розкриває кожен його крок від слави до в'язниці. Закривши книгу, я не розмірковував про ці складні фінансові штуки, в моїй голові лише крутилося про тих живих людей, які були змиті вітром хвилі.
Історія - це річ, яка досить нудна, завжди любить грати в повторення. Від тюльпанів кілька сотень років тому, до інтернет-бульбашки 20 років тому, і до сьогоднішніх різних "монет", сценарій не змінився. Під кожною сценою міфу про збагачення лежить шар за шаром білих кісток.
Я завжди думаю, чому ми, не усвідомлюючи цього, так прагнемо стати тими дурнями? Коли наступного разу буде вітер, що нам, простим людям, потрібно робити, щоб втримати свої важко зароблені гроші, щоб вони не були здути?
Сьогодні я хочу обговорити цю справу з тобою, взявши за приклад SBF як "зразок століття".
Міф — це створено для цибулі
Запам'ятайте, що жоден великий збір не починається з розмахування серпом. Він починається з розповіді історії, яку ви особливо любите слухати.
Цей хлопець SBF безумовно геній оповідача. Його образ, який він створив для себе, можна назвати бездоганним, настільки бездоганним, що ви навіть не наважитеся сумніватися.
! Зображення
Він сказав тобі, що не любить гроші. Має статки в сотні мільярдів, але живе як аскет. Спить на бобовому кріслі, їздить на старенькому Тойоті, до всього доброго не може проявити інтересу. Як тільки ти це побачиш, то будеш вражений.
Він сказав тобі, що має велике кохання. Він сповідує щось, що називається "ефективним альтруїзмом", стверджуючи, що єдина мета заробляння грошей – це віддати їх, щоб врятувати світ. Коли ти це почув, подумав: "Яка масштабність, я вражений."
Він також розповів тобі, що він особливо крутий. Закінчив Массачусетський технологічний інститут, його хвалять найрозумніші венчурні капіталісти світу як "наступного Баффета". Ти дивишся, цей IQ, повністю розслаблений.
Отже, перед вами стоїть живий «святий», який не любить грошей, має велике серце і є особливо крутим. Він не прийшов заробляти гроші, він прийшов, щоб вести вас, цю групу вірян, у проведення великого соціального експерименту.
Це так приємно, це просто духовний масаж, створений спеціально для нас, простих людей, які прагнуть чудес.
Чому ми це їмо? Тому що в нашій душі приховано три таємні "маленькі секрети", які ми не наважуємося визнати: ми таємно захоплюємося геніями, сподіваючись, що хтось візьме нас на вершину; ми таємно віримо в короткі шляхи, сподіваючись отримати той "код багатства"; ми також таємно наївні, вважаючи, що людина, яка постійно говорить про "рятування світу", не може обманути мене на цю маленьку суму грошей.
SBF, ти чітко бачиш наші маленькі хитрощі.
Отже, коли він почав продавати свої "мрії" (тобто той токен, який називається FTT), безліч людей кинулися всередину. Вони вважали, що не спекулюють, а інвестують у мрії.
Але вони забули, що у світі бізнесу, коли історія настільки гарна, що не віриться, те, що ви чуєте, швидше за все, не ангельський звук, а шипіння, як у заточеного серпа.
! Зображення
Те, що змусить вас втратити все, це ваша ілюзія
Коли історія закінчується, і всі вражені до сліз, збори вже тихо почалися в місцях, які ви не бачите. Льюїс у своїй книзі викрив безліч таємниць, але я вважаю, що справжнє, що занурює звичайних людей у пастку, - це три смертельні ілюзії.
Перше ілюзія: "Я не розумію, тому це дуже складно."
Криптовалюти, деривативи, економічні моделі... ці слова лише звучать так, що викликають головний біль.
У сьогоднішню епоху найбільше боїмося «відставати». Тому, коли з'являється абсолютно незрозуміла новинка, наша перша реакція часто не «чи варто цьому вірити», а «чи не я занадто дурний, щоб пропустити це».
SBF та його команда використали наше "знання комплекси". Вони створили блискучий чорний ящик з купою складних слів, змусивши вас відчути, що потрапивши всередину, ви отримуєте символ статусу.
Але, друже, пам'ятай просту істину: коли щось настільки складне, що ти не можеш пояснити це своїм оточуючим трьома реченнями, то для тебе це не можливість, а пастка.
Друга ілюзія: "Усі великі гравці вже зайшли, чого мені боятися."
"Подивись, навіть Sequoia вклали!" Це те, що я чув найбільше як самозаспокоєння.
Коли ми бачимо, що найрозумніші інституції та найвідоміші особи підтримують SBF, ми відчуваємо себе так, ніби списували домашнє завдання у відмінника на іспиті, і це дуже заспокоює.
Але ми не думали про найосновніше питання: великі гравці втрачають гроші фондів, вони можуть собі це дозволити; ти втрачаєш свої власні кровно зароблені гроші, це навчання твоїх дітей, це пенсія твоїх батьків. Підтримка еліти ніколи не може стати причиною, щоб поставити на карту все своє майно. Коли слони плавають без штанів, ти, як маленька мураха, пірнаючи у воду, лише потрапиш під першу велику хвилю.
Третя ілюзія: "Він такий хороший, не може мене обманути."
Це найніжніший і найсмертоносніший удар серед усіх ілюзій.
Слова SBF про "заради всього людства" є його найгострішою зброєю. Вони успішно змусили нас забути про найосновнішу бізнес-обережність. Як може "святий", що має намір подарувати все своє майно, бути шахраєм?
Ми забули, що бізнес — це бізнес. Коли угода починає безперервно говорити з вами про почуття, ідеали, мораль, вам слід бути вдвічі обережнішими. Оскільки найвишуканіші шахраї не використовують брехню, щоб вас обманути, вони використовують спотворену «щирість», щоб вразити вас.
! Зображення
Написано для тебе, хто не хоче більше бути дурнем
Історія перевернулася, але наше власне життя повинно продовжуватися. Наступного разу, коли новий ентузіазм, будь то ШІ, метавсесвіт або щось інше, що ми зараз навіть не можемо уявити, знову накриє нас, що нам робити?
У мене немає жодної складної інвестиційної моделі, всього три речення «земної мови», які були отримані за рахунок справжніх грошей безлічі людей.
Перше речення: "Здоровий глузд" - це твій останній бронежилет.
Під сонцем немає нічого нового. Незалежно від того, наскільки яскравою є упаковка, деякі з найстаріших бізнес-істин завжди будуть актуальними.
Наприклад, "не можна брати гроші клієнтів і витрачати їх на дурниці" – це перший закон відкриття банку. FTX загинув через це. Ще один приклад: "абсурдно високі прибутки завжди приховують таку ж абсурдну ризикованість".
Коли вас захоплюють слова «порушення» та «революція», зупиніться і запитайте себе кілька запитань, як маленький школяр: на чому ж він заробляє? Чи можу я це зрозуміти? А якщо це зникне?
На полі битви з інформаційною асиметрією "здоровий глузд" - це ваша єдина безкоштовна зброя, яка завжди не зрадить вас.
Друге речення: не будь більше «гігантською дитиною», яка чекає на їжу.
Ви повинні нести на себе сто відсотків відповідальності за кожну свою копійку.
Не лягай в емоції тільки тому, що якийсь великий блогер закликав. Не бійся пропустити, тільки тому, що всі навколо купують. Перш ніж натиснути кнопку "Підтвердити", запитай себе: чи є це рішення, яке ти прийняв самостійно?
Цей процес дуже втомлюючий, йде в розріз з природою людини, але це єдиний шлях, щоб «випуститися» з ринку «цибулі». Ніхто не може взяти на себе відповідальність за твоє життя, окрім тебе самого. У питаннях грошей здатність самостійно мислити дорожча, ніж будь-які внутрішні новини.
Третє речення: Тримайтеся подалі від тих, хто продає «безмежність».
SBF сказав, що він грає в «безкінечну гру».
Я прошу тебе бути обережним щодо всіх великих наративів, які говорять про "безмежжя", "зорі та океани" та "майбутнє людства".
Справжня здорова компанія, справжня надійна інвестиція, її зростання зазвичай повільне, навіть трохи "нудне". Вона вирішує конкретні проблеми. А ті проекти, які відразу хочуть "змінити світ", зазвичай продають не продукт, а надію.
А надія – це найкоштовніший товар у цьому світі.
! зображення
Як звичайні люди, наша мета полягає не в тому, щоб стати найбільшою свинею на вершині хвилі, а в тому, щоб у будь-якій бурі зберегти свій маленький човен на воді. Будь ласка, вірте в те, що ви можете зрозуміти, доторкнутися і повільно зростаючу цінність, а не в те, що звучить так, що захоплює душу, але може миттєво знищити вас у "безмежній грі".
В кінці "До безмежжя" автор знайшов той вольфрамовий куб, вага якого становить 2000 фунтів, який SBF замовив за великі гроші. Маленький кубик, але настільки важкий, що його не можна підняти. Він є метафорою: усі ті віртуальні багатства, які були роздути до небес, в його ядрі приховують безмежно важку істину, яка врешті-решт зруйнує все.
Ріка багатства завжди бурхлива. Завжди є ті, хто збагачується за одну ніч, і ті, хто втрачає все. Як звичайна людина, ми можемо зробити, можливо, не те, щоб плисти на хвилях, а просто збудувати для себе ту дамбу, що називається "знання" та "раціональність", перш ніж прийде наступний потоп.
Іноді не бути поглинутим хвилею часу є більш значною перемогою, ніж стояти на вершині хвилі.