Турецький ринок криптоактивів вступає в нову еру регулювання

Останніми роками Туреччина відіграє важливу роль у глобальній сфері криптоактивів та наразі стала четвертим за величиною ринком криптоактивів у світі, поступаючись лише США, Індії та Великій Британії.

Пристрасть турецького населення до криптоактивів виникає через економічну нестабільність та проблеми з девальвацією валюти в країні. Зіткнувшись з високою інфляцією та постійним ослабленням ліри, багато турків вважають криптоактиви важливим інструментом для хеджування економічних ризиків та збереження вартості.

23 серпня, під впливом високої інфляції в країні та інших факторів, курс турецької ліри до долара США впав нижче 34 до 1, що стало історичним мінімумом. У той день на турецькому валютному ринку курс ліри до долара США знизився до 34.049 до 1, після чого трохи відновився. За повідомленнями, з початку року курс турецької ліри до долара США впав приблизно на 15.2%.

Попри те, що ринок криптоактивів у Туреччині є великим, протягом багатьох років він страждає від нестачі чіткої регуляторної бази, що ставить цю галузь у правову сіру зону. У 2021 році Центральний банк Туреччини видав заборону на використання криптоактивів, таких як біткойн, для платежів, але цей захід не зміг повністю регулювати весь ринок. З огляду на зростаючу увагу до регулювання криптоактивів у світі, Туреччина також почала поступово посилювати управління в цій сфері.

Прозорість регулювання криптоактивів у Туреччині

Цього року в червні парламент Туреччини ухвалив Законопроект про внесення змін до Закону про капітальні ринки, який набрав чинності в липні. Капітальний ринковий комітет (CMB) підкреслив, що цей законопроект встановлює початкову регуляторну рамку для постачальників послуг у сфері криптоактивів в Туреччині. Основні пункти включають:

1. Призначити CMB як регулюючий орган у сфері шифрування, надати йому повноваження на операції, нагляд, санкції та вжиття заходів.

2. Встановлення кримінальної відповідальності за несанкціоновану діяльність у сфері криптобізнесу, привласнення активів користувачів та шахрайство.

3. Вимагати від торгових платформ створення системи моніторингу для виявлення, запобігання, обмеження та звітування про маніпуляції на ринку та події безпеки.

Наразі, навіть за відсутності всеосяжної системи регулювання криптоактивів, чинні норми Туреччини все ж мають певний рівень регуляторного впливу на ринок, включаючи заборону Центрального банку на використання криптоактивів для платежів, а також вимогу Комісії з розслідування фінансових злочинів (MASAK) до бірж збирати дані KYC для підтримки заходів протидії відмиванню грошей тощо.

Міністр фінансів Туреччини Mehmet Simsek раніше повідомив, що більш комплексний законодавчий акт щодо шифрування вже перейшов у стадію остаточної оцінки, і очікується, що він надасть чітку правову основу для операторів, таких як шифрувальні гаманці, постачальники послуг криптоактивів, зберігачі криптоактивів тощо.

Тлумачення «Зміни до Закону про капітальні ринки»

2 липня 2024 року уряд Туреччини офіційно ухвалив Законопроект № 7518 «Про внесення змін до Закону про капітальні ринки», який установлює чітку правову основу для діяльності постачальників послуг, що стосуються криптоактивів (CASPs). Це знаменує собою початок нової ери регулювання на ринку криптоактивів Туреччини.

фон

З 2021 року Туреччина потрапила до сірого списку FATF через проблеми з ризиками відмивання грошей. Щоб позбутися цієї невигідної ситуації та чітко визначити податкову політику щодо криптоактивів, Туреччина почала посилювати регулювання в цій сфері. Сьогодні Туреччина успішно була виключена з сірого списку, а нова регуляторна структура була впроваджена, що заклало основу для нормативного розвитку ринку криптоактивів.

Основний зміст

1. Усі постачальники послуг криптоактивів повинні отримати ліцензію CMB та дотримуватися стандартів, встановлених TUBITAK.

2. Діяльність, пов'язана з банками, також потребує отримання дозволу органів нагляду та контролю за банками (BDDK).

3. Платформи криптоактивів повинні бути створені у формі акціонерного товариства, мінімальний статутний капітал становить 50000000 турецьких лір.

4. Усі акції повинні бути випущені та зареєстровані готівкою.

5. Засновники та керівники повинні відповідати вимогам законодавства про капітальні ринки та інших відповідних законів, мати достатню економічну спроможність, чесність та довіру.

6. Область діяльності платформи криптоактивів повинна бути чітко визначена і включати такі види діяльності, як купівля, продаж, первинне розміщення, розподіл, клиринг, передача та зберігання.

Перехід та розрахунок

Нові правила вимагають, щоб постачальники послуг криптоактивів, які наразі працюють у Туреччині, протягом місяця подали необхідні документи до CMB; компанії, які не подадуть заявку, повинні протягом місяця ухвалити рішення про ліквідацію. Тимчасові платформи повинні подати заявку на отримання ліцензії на роботу платформи до 8 листопада 2024 року, інакше вони зіткнуться з ліквідацією.

Протягом перехідного періоду 76 бірж отримали тимчасові ліцензії на продовження роботи та повинні дотримуватися вимог нових регуляцій. Одночасно 8 бірж, які не змогли виконати умови, були змушені закритися.

Заходи покарання

Нові правила встановлюють суворі покарання за порушення:

1. Несанкціоновані особи та установи, які надають послуги з криптоактивів, підлягатимуть ув'язненню на строк від 3 до 5 років та штрафу від 5000 до 10000 днів.

2. Використання委托资金或资产 може призвести до позбавлення волі на строк до 14 років і накладення значного штрафу.

3. Злочинці, які вживають шахрайських дій для приховування привласнення, підлягатимуть покаранню у вигляді тюремного ув'язнення терміном від 14 до 20 років, а також штрафу до 20000 днів.

4. Особи, які незаконно використовують ресурси постачальників послуг з криптоактивів, чий дозвіл було анульовано, зіткнуться з максимальним покаранням у вигляді 22 років позбавлення волі та штрафом у 20000 днів.

Вплив та перспективи регуляторної рамки

Прийняття "Зміни до Закону про капітальні ринки" мало кілька впливів на ринок криптоактивів Туреччини:

1. Підвищення довіри та стабільності на ринку: суворі регуляторні стандарти підвищують прозорість та відповідальність на ринку, що допомагає запобігти неправомірним діям та закладає основу для довгострокової стабільності ринку.

2. Сприяння розвитку відповідності та нормалізації: нові правила вимагають усунення неконформних учасників ринку, спонукаючи більше відповідних компаній брати участь у ринковій конкуренції.

3. Привернення міжнародних компаній: кілька міжнародно відомих бірж вже подали заявки на ліцензії, що свідчить про привабливість турецького ринку. Це може загострити конкуренцію на ринку та принести більше передових технологій і послуг.

4. Збільшення регуляторного тиску: суворі регуляторні стандарти та жорсткі санкції сприяють очищенню ринку від незаконних дій, сприяючи здоровішому та прозорішому ринку.

5. Вивільнення потенціалу зростання ринку: як четверта за величиною країна з торгівлі криптоактивами у світі, ринок Туреччини має можливість отримати нові можливості зростання в рамках нових правил.

«Зміна закону про капітальні ринки» не тільки принесла новий порядок і норми на ринок Криптоактивів Туреччини, але й заклала міцний фундамент для його подальшого розвитку. Зі збільшенням участі підприємств і поступовим дозріванням ринку, ринок Криптоактивів Туреччини має шанси на новий етап процвітання.