Malta Şifreleme Varlık Sistemi Analizi ve Geleceği

1. Giriş

Malta, Akdeniz'in ortasında yer alır ve Avrupa, Kuzey Afrika ve Orta Doğu'yu birbirine bağlayan önemli bir merkezdir. Ülkenin ekonomisi hizmet sektörüne dayanmaktadır, özellikle turizm, finans ve bilgi teknolojisi endüstrileri gelişmiştir. Son yıllarda, Malta şifreleme ve kripto para endüstrisinin gelişimini aktif olarak teşvik etmiş ve "blok zinciri adası" olarak anılmaya başlamıştır. Finansal ve hukuki ortamı, birçok uluslararası yatırımcı ve şirketi çekmiştir. Avrupa Birliği üyesi olarak, Malta kripto para ve blok zinciri alanında aktif bir düzenleyici tutum almış ve bu alandaki global liderlerden biri olmuştur. Bu makalede, Malta'nın kripto varlık sistemini temel vergi sistemi, kripto para vergilendirme sistemi, kripto para düzenleyici politikaları, özet ve geleceğe yönelik öngörüler olmak üzere dört açıdan analiz edeceğiz.

2. Malta Temel Vergi Sistemi

2.1 Malta vergi sistemi

Malta, artan vergi oranları uygulamaktadır, kişisel gelir vergisi oranları %0'dan %35'e kadar değişmektedir. Hükümet, kendi ülke sakinlerine küresel gelir vergisi uygularken, ikametgahı olmayanlar yalnızca Malta'daki gelirleri üzerinden vergilendirilmektedir. Sakinlik durumu, esas olarak bireyin Malta'daki ikamet süresi ve ekonomik menfaat merkezi ilkesine dayanmaktadır. Malta, ayrıca yabancı sakinler ve yüksek net değerli bireyler için "Malta Emeklilik Planı" ve "Küresel Sakinler Planı" gibi özel vergi planları sunmaktadır; bu planlar sabit vergi oranları ve vergi muafiyeti avantajları sağlamaktadır. Malta Anayasası'na göre, vergi yetkisi esas olarak ulusal düzeyde toplanmıştır ve yerel yönetimlerin vergi yetkisi oldukça sınırlıdır. Ayrıca, Malta'nın vergi sistemi gelir vergisi ve katma değer vergisi üzerine kurulmuştur. Diğer ana vergi türleri arasında sermaye kazancı vergisi, emlak vergisi, ithalat ve ihracat gümrük vergileri ve maaş vergisi bulunmaktadır. Yerel yönetimler, gayrimenkul vergisi, işletme vergisi ile lisans ve kayıt ücretlerini toplama yetkisine sahiptir. Tüketim vergisi ve çevre vergisi gibi özel vergi türleri belirli ürünler, hizmetler ve çevre koruma için alınmakta olup, hükümet çeşitli vergi türleri ile mali geliri güvence altına almayı, sosyo-ekonomik gelişimi desteklemeyi ve vergi teşvik politikaları ile yabancı yatırım çekmeyi ve uluslararası ticari faaliyetleri teşvik etmeyi hedeflemektedir.

2.2 Gelir Vergisi

Malta vergi yasalarına göre, Malta vergi mükellefi şirketleri, yönetim merkezi veya etkin yönetim merkezi Malta'da bulunan yasal varlıklardır. Vergi anlaşmalarında, Malta genellikle OECD model anlaşmasında belirtilen vergi mükellefi kavramını takip eder. Bu model anlaşmada, vergi mükellefi, bu ülkenin yasalarına göre, yerleşim yeri, ikamet yeri, yönetim yeri, kuruluş yeri veya benzeri koşullar nedeniyle bu ülkede vergilendirilen kişileri ifade eder, ancak yalnızca bu ülkeden gelir elde edenleri kapsamaz. Prensip olarak, eğer bir yasal varlık Malta vergi mükellefi tanımını karşılamıyorsa, Malta'da vergi mükellefi olmayan bir şirket olarak değerlendirilir. Kurumlar vergisi, Malta'da ticari faaliyet yürüten şirketler, şirketler gibi tüzel kişilere uygulanır. Malta'da kalıcı bir kuruluşu olan vergi mükellefi olmayan şirketler, bu kalıcı kuruluşun gelirleri ve Malta'dan elde edilen gelirler için Malta'da kurumlar vergisi ödemek zorundadır; Malta'da kalıcı bir kuruluşu olmayan vergi mükellefi olmayan şirketler ise yalnızca Malta'dan elde edilen gelirler için kurumlar vergisi ödemek zorundadır. Vergi mükellefi olmayan şirketlerin gelirleri, kaynaklarına ve niteliğine göre farklı vergi oranlarına tabi tutulur, ancak gayrimenkul ve hisse senedi satışlarından elde edilen net vergiye tabi kazançlar ile kısa vadeli inşaat ve benzeri işlerden elde edilen gelirler yüksek vergi oranına tabi tutulur. Belirli durumlarda, bu tür şirketler gelir vergisi kapsamında vergiye tabi kabul edilir ve Malta'da kalıcı bir tesis veya sabit bir işletme faaliyetlerinde bulunurlarsa, bu tespit anından itibaren Malta vergi mükellefi şirketlerinin vergi düzenlemelerine uymak zorundadırlar; bu, Malta'da kaydedilmiş yabancı şirketlerin şubeleri durumuna göre vergilendirilir. Şirketlerin sabit varlık, hisse senedi ve gayrimenkul satışından elde ettikleri sermaye kazançları, normal gelir olarak kabul edilir ve kurumlar vergisine tabi tutulur. Malta'nın kurumlar vergisi oranı %35'tir, ancak vergi kredisi mekanizması ile fiili vergi yükü azaltılabilir, bu nedenle Malta'nın kurumlar vergisi oranı çoğu ülkeye kıyasla daha düşüktür.

Malta vergi kanununa göre, Malta'da kişisel kalıcı ikameti olan kişiler Malta sakini olarak kabul edilir. Eğer bu kişinin yurt dışında da kişisel kalıcı ikameti varsa, vergi mükellefiyetinin belirlenmesinde esas faktör, kişinin kişisel menfaat merkezinin bulunduğu yerdir. Bir takvim yılı içinde, bir kişinin Malta kaynaklı gelirinin toplam gelirinin %50'sinden fazla olması veya mesleki faaliyetinin ana merkezinin Malta'da bulunması durumunda, o kişi Malta sakini olarak kabul edilir. Yukarıda belirtilen koşullara uymayan kişiler ise mükellef değildir. Malta sakinleri, dünya genelindeki tüm gelirleri üzerinden gelir vergisi ödemek zorundadır; aşağıdaki iki durumdan birine tabi olan mükellef olmayan kişiler, yasal olarak gelir vergisi ödemelidir: birincisi Malta'da sürekli bir işletme aracılığıyla faaliyet gösterip gelir elde etmek, ikincisi ise Malta kaynaklı gelir elde etmektir. Malta'da yaşayan yabancılar, yalnızca Malta'da elde ettikleri gelir üzerinden vergi öderler. Gelir vergisi, artan oranlı bir vergi dilimi ile uygulanır ve en yüksek vergi oranı %35'tir.

Dikkat edilmesi gereken husus, Malta'nın sermaye kazançlarına vergi uygulamasıdır; bu, esasen sabit varlıklar, hisse senetleri ve diğer sermaye varlıklarının satışından elde edilen kazançlar için geçerlidir. Sermaye kazancı vergisi oranı, varlık türüne ve sahiplik süresine bağlı olarak değişiklik gösterebilir. Genel olarak, uzun vadeli tutulan varlıklar için vergi oranı daha düşük, kısa vadeli tutulan varlıklar için ise daha yüksektir. Vergiye tabi sermaye kazançlarını hesaplarken, varlığın satış fiyatından orijinal satın alma fiyatı ve ilgili masraflar düşülerek yalnızca gerçek değer artışı üzerinden vergi alınır. Malta, ayrıca bazı vergi avantajları ve muafiyetler sunmaktadır; örneğin, şirket içi yeniden yapılandırmalar ve uluslararası yatırımcıların belirli işlemleri avantaj veya muafiyetlerden faydalanabilir.

2.3 Katma Değer Vergisi

Malta'da katma değer vergisi, mal satışı, hizmet sunumu, kira geliri ve mal ile hizmet ithalatına uygulanmaktadır. Uygulanacak vergi oranını belirlerken, KDV'ye tabi olmayan gelirler KDV'ye tabi gelirlerle birlikte vergi oranını belirlemede bir kriter olarak dikkate alınmaktadır. Mükellef, vergi yükümlülüğünü yerine getirirken ve muafiyet haklarından yararlanırken, yatırım harcamaları nedeniyle tüketiciye yansıtılan vergiler sonraki vergi yıllarında düzeltilmelidir. Şu anda, Malta'nın temel KDV oranı %18'dir ve belirli bazı mal ve hizmetler için %5 indirimli oran veya sıfır oran uygulanmaktadır. Malta'nın KDV sistemi, vergi adaletini ve etkinliğini sağlamayı amaçlarken, belirli sektörlerin gelişimini ve sosyal refahın artırılmasını teşvik etmektedir.

2.4 Diğer vergiler

Çoğu ülke, kamu hizmetleri ve altyapı inşası için vatandaşlarından mülk vergisi alır. Ancak, Malta küçük bir açık ekonomi olarak yabancı yatırımları ve işletmeleri çekmeye bağımlıdır, bu nedenle uluslararası rekabetçiliğini artırmak için mülk vergisini kaldırmayı seçmiştir. Mülk vergisini kaldırarak, Malta daha fazla yabancı yatırımcı ve varlıklı bireylerin gayrimenkul satın almasını çekmeyi umuyor ve ekonomik gelişimi teşvik ediyor. Mülk vergisi kaybını telafi etmek için, Malta'nın vergi yapısı esasen diğer vergi türlerine, örneğin gelir vergisi, gayrimenkul devri vergisi ve damga vergisine dayanıyor.

Gayrimenkul devri için Malta, kaynak kesinti vergisi sistemi uygulamaktadır. 1 Ocak 2015 tarihinden itibaren, Malta sınırları içerisindeki gayrimenkul devri genellikle mülk devri değerinin %8 veya %10'u oranında kaynak kesinti vergisi alınmaktadır; bu, gayrimenkulün edinim tarihine bağlı olarak değişiklik göstermektedir. Bazı özel durumlarda, kaynak kesinti oranı farklı olabilir. Özellikle, ilk 400.000 Euro'luk devrin değeri belirli koşullara uyduğunda %5'lik indirimli vergi oranından yararlanılabilmektedir. Ölüm veya bağış yoluyla elde edilen gayrimenkul devri, devrin değeri ile edinim değeri arasındaki farkın %12'si oranında kaynak kesinti vergisi ödemeyi gerektirir veya yukarıda belirtilen devrin değeri için varsayılan vergi oranına göre vergilendirilir. İlk gayrimenkul devri taahhüt edilen herhangi bir hakkın veya herhangi bir hakkın sona ermesi veya askıya alınmasının doğurduğu ilk 100.000 Euro'luk kazanç, %15 vergi oranında vergilendirilecektir.

Damga vergisi, Malta vergi sisteminin önemli bir parçasıdır. Damga vergisi, gayrimenkul devri ve piyasa menkul kıymetlerinin devri için geçerlidir. Gayrimenkul devri için, hem sakinler hem de sakin olmayanlar %5'lik vergi oranına tabi tutulurken, Gozo bölgesindeki gayrimenkul devri %2'lik vergi oranına tabidir. Piyasa menkul kıymetlerinin devri için vergi oranı %2'dir; eğer gayrimenkul şirketlerinin hisselerinin devri söz konusuysa vergi oranı %5'tir. Malta ayrıca çeşitli damga vergisi muafiyetleri sunmaktadır; örneğin, yeniden yapılandırma hisseleri damga vergisinden muaf tutulabilir. Aynı grup içinde bir şirketten diğerine ortaklık haklarının değiştirilmesi veya ortaklıklar arasında ortaklık haklarının devri de damga vergisinden muaf tutulabilir. Ayrıca, piyasa menkul kıymetlerini veya ticari kira haklarını yakın akrabalara bedelsiz devretmek suretiyle, damga vergisi %1.5 indirimli oranla alınır; bu indirim, 1 Ocak 2025'ten önce yapılan kamu sözleşmeleri yoluyla yapılan bağışlar için geçerlidir.

Malta'nın vergi sistemi, farklı gelirlerin makul bir şekilde vergilendirilmesini sağlamak, piyasanın şeffaflığını ve düzenini teşvik etmek amacıyla tasarlanmıştır. Aynı zamanda belirli alanların gelişimini ve ekonominin sağlıklı büyümesini desteklemek için çeşitli vergi teşvikleri ve muafiyetler sunmaktadır. Bu önlemlerle Malta, vergi sisteminin adaletini ve şeffaflığını korumakla kalmamış, aynı zamanda uluslararası yatırımları etkili bir şekilde çekmiş ve ekonominin sürdürülebilir büyümesini teşvik etmiştir.

3. Malta'nın şifreleme vergi sistemi

Malta'nın şifreleme para birimi vergi sistemi nispeten açıktır, şifreli varlıkların işlenmesi esas olarak genel vergi yasası düzenlemelerine bağlıdır. Şifreli para birimi ticaretinden elde edilen gelir, sermaye kazancı olarak değerlendirilir ve kişisel gelir vergisi veya kurumlar vergisi ödenmesi gerekmektedir. Şirketler ve bireyler, şifreli para birimi alım satımından elde ettikleri kazançları, Malta'nın artan vergi oranlarına göre ilgili vergiyi ödemelidir; belirli vergi oranı, ticaretçilerin toplam gelirine bağlıdır.

Malta'da şifreleme para ticareti genellikle katma değer vergisine tabi değildir çünkü Malta Avrupa Birliği üyesidir ve Avrupa Birliği yasalarına göre şifreleme paralar finansal hizmetlerin bir parçası olarak değerlendirilmektedir, şifreleme paraların alım satımında katma değer vergisi ödenmesi gerekmez. Ancak, şifreleme para ticaretiyle uğraşan işletmeler ve bireyler, özellikle şifreleme para ile ilgili faaliyetlerde bulunan işletmeler, Malta Gelir İdaresi'ne işlem detaylarını bildirmek ve ilgili kara para aklamayı önleme ve müşteri uygunluk araştırması düzenlemelerine uymak zorundadır. Bu tedbirler aracılığıyla Malta hükümeti şifreleme para pazarının şeffaflığını ve uyumunu sağlamakta, vergi kaçakçılığı ve kara para aklama faaliyetlerini önlemekte, yatırımcıların ve tüketicilerin yasal haklarını korumaktadır.

Blok zinciri ve şifreleme para işletmelerinin gelişimini teşvik etmek amacıyla, Malta bir dizi vergi teşvik politikası sunmaktadır. Uygun koşulları sağlayan işletmeler daha düşük kurumlar vergisi oranlarından yararlanabilir ve vergi kredisi mekanizması aracılığıyla gerçek vergi yükünü azaltabilirler. Malta, blok zinciri teknolojisini kullanan işletmelere, Ar-Ge ve yeniliği teşvik etmek için çeşitli vergi teşvikleri sağlamaktadır. Özellikle, uygun koşulları sağlayan işletmeler, Ar-Ge harcamalarından %25 ila %70 oranında vergi kredisi alabilirler; bu oran, işletmenin büyüklüğüne ve projenin niteliğine bağlıdır. Ayrıca, Malta, yeni kurulan işletmelere ve erken aşama şirketlere avantajlı vergi muameleleri sunmaktadır; bu şirketler, düşürülmüş kurumlar vergisi oranlarından ve uygun harcamalar için ek indirimlerden yararlanabilirler. Fikri mülkiyet açısından, Malta, nitelikli fikri mülkiyetten elde edilen gelirlere yönelik avantajlı bir vergi rejimi sunmaktadır; yatırımcılar, patent, telif hakkı ve marka gibi fikri mülkiyetlerden elde edilen gelirlerde önemli vergi indirimlerinden yararlanabilirler.

Uluslararası yatırımcıların küresel gelirleri üzerinde çifte vergilendirmeyi önlemek için Malta, geniş bir çifte vergilendirme anlaşması ağı imzalamıştır. Bu vergi politikaları ve teşvikler, Malta'nın blok zinciri ve şifreleme endüstrisinin önde gelen merkezi olma hedefini göstermekte olup, küresel işletmelere ve yatırımcılara elverişli bir vergi ortamı sunmaktadır.

4. Malta'nın şifreleme para birimi düzenleme politikası

Malta, aynı zamanda, blok zinciri ve şifreleme para birimlerini düzenlemek için kapsamlı bir yasal çerçeve geliştiren dünyanın önde gelen ülkelerinden biridir. Düzenleyici politikaları esas olarak "Sanal Finansal Varlıklar Yasası", "İnovatif Teknolojiler Düzenlemeleri ve Hizmetler Yasası" ve "Dijital İnovasyon Ajansı Yasası" gibi yasalar etrafında şekillenmektedir. 2018 yılında Malta, şifreleme para birimlerini ve ilgili faaliyetleri detaylı bir şekilde tanımlayan ve sınıflandıran "Sanal Finansal Varlıklar Yasası"nı kabul etti ve belirli düzenleyici gereklilikler oluşturdu. Bu yasaya göre, şifreleme para birimi ticareti, yönetimi ve saklaması ile uğraşan sanal finansal varlık hizmet sağlayıcıları, Malta Finansal Hizmetler İdaresi'nde kayıtlı olmalı ve katı düzenleyici standartlara uymalıdır. Bu standartlar arasında, kara para aklamayı önleme ve terörizmin finansmanıyla mücadele tedbirleri, şeffaflık gereklilikleri ve düzenli raporlama bulunmaktadır.

Ayrıca, Malta'da ilk token arzı gerçekleştiren işletmeler, projeye dair ayrıntılı bilgileri içeren kapsamlı bir beyaz kitap sunmak zorundadır; bu bilgiler arasında token'ın işlevi, riskleri ve fon kullanım planı yer alır. Malta Finansal Hizmetler Otoritesi, bu beyaz kitapları inceleyecek ve onaylayacaktır. Tüm sanal finansal varlık hizmet sağlayıcıları, müşterilere yönelik uygunluk denetimi yapma, şüpheli işlemleri raporlama ve işlem kayıtlarını tutma dahil olmak üzere uluslararası kara para aklamayı önleme ve terörizmin finansmanıyla mücadele standartlarına uymak zorundadır.