Крипторынок достиг вершины? Глубокий анализ 15 популярных индикаторов для выхода

В каждом раунде бычьего рынка одновременно существуют создание богатства и иллюзия богатства. Когда рынок находится в состоянии возбуждения, очень мало людей могут оставаться трезвыми и вовремя "выйти на пик". Столкнувшись с резкими колебаниями на рынке, как вовремя покинуть рынок рядом с максимумом, чтобы избежать уменьшения активов из-за глубокой коррекции, нам необходимо комплексно проанализировать несколько рыночных индикаторов.

В данной статье подробно анализируются 15 популярных индикаторов выхода на максимум, и обнаруживается, что три из них уже в этом году достигли зоны выхода на максимум: коэффициент Rhodl для биткойна, ставка по USDT на текущие инвестиции и индекс сезона альткойнов. Это явление вызвало размышления на рынке о дальнейшем развитии.

! [Почти 2 процента индикаторов достигли пика и упали, а вершина крипторынка пройдена?] ](https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-9262fa67e7a05bfcdadfdc1a83d917b1.webp)

Один. Подробное объяснение индикаторов

1. Индикатор накопления AHR999

Этот индикатор используется для помощи в принятии решений о регулярных инвестициях в биткойн, отражая степень отклонения краткосрочной доходности от ожидаемой оценки цены.

Диапазон индикаторов:

• >4: Рекомендуется значительно снизить позиции
• 1.2-4: Зона наблюдения, оставайтесь настороже
• 0.45-1.2: область регулярных инвестиций, можно постепенно наращивать позиции
• <0.45: Зона сильного дна

Текущий статус: Индикатор равен 1.21, находится в зоне ожидания, рекомендуется сохранять осторожность.

2. Индикатор AHR999 для выхода на максимум

Специально предназначен для определения верхних областей рынка, путем наблюдения за степенью отклонения цен от долгосрочной трендовой линии для оценки перегрева рынка.

Диапазон индикаторов:

• <=0.45: Сильный перегрев, стоит рассмотреть возможность выхода

Текущее состояние: значение индикатора 2.48, в текущем периоде не было сигнала о достижении максимума.

3. Индикатор верхней границы цикла Пи

Сравнивая отношения 111-дневной скользящей средней и 350-дневной скользящей средней, можно предсказать потенциальный верх рынка.

Сигнальные характеристики:

• Пересечение двух линий: сигнал на верхней границе
• Быстрое расхождение: ожидается медвежий тренд
• Постепенное приближение: предупреждение о бдительности

Текущая ситуация: две скользящие средние все еще имеют значительное расстояние, сигнала о вершине пока не наблюдается, ожидается, что следующее пересечение произойдет в октябре 2025 года.

4. Радужная диаграмма Биткойна

Разделите диапазон цен на биткойн на 9 различных цветных полос, основываясь на логарифмической регрессии, учитывающей долгосрочные характеристики роста и циклические особенности.

Диапазон индикаторов:

• Красный: зона пузыря, сигнал на продажу
• Желтый: зона перегрева, будьте осторожны
• Зеленый: зона здоровья, диапазон владения
• Синий: зона стоимости, возможность покупки

Текущий статус: цена находится в зеленой зоне, что указывает на относительно разумную оценку, и сигналов о потолке не наблюдается.

5. Индикатор конечной цены биткойна

Отражает истинную ценность сети Биткойн, фильтруя спекулятивные факторы рынка.

Сигнальные характеристики: чем ближе цена биткойна к красной линии, тем ближе рынок к вершине.

Текущая ситуация: еще не достигнуто максимума

6. Доля рыночной капитализации биткойна

Отражает доминирующее положение биткойна на всем крипторынке, используется для оценки рыночных циклов и направления потоков капитала.

Диапазон индикаторов:

• 65%：Сильный период биткойна
• 40-65%：Период баланса
• <40%: Альткоин активен

Текущая ситуация: доля рыночной капитализации составляет около 60%, находится в относительно сбалансированном диапазоне.

7. Индекс CBBI биткойна

Слияние нескольких технических индикаторов и данных на блокчейне для определения точек перехода между бычьими и медвежьими циклами.

Показатель диапазона: больше 90 означает, что рынок достиг вершины.

Текущая ситуация: индекс равен 79, что указывает на то, что рынок слегка перегрет, но еще не достиг пика.

8. Индекс Z MVRV биткойна

Сравнивая степень отклонения рыночной капитализации от реализованной стоимости, можно определить рыночный цикл.

Индикаторный диапазон: больше 5 означает, что рынок достиг вершины.

Текущая ситуация: индекс составляет 2,5, еще не достиг пика.

9. Биткойн Rhodl коэффициент

Сравнивая характеристики поведения держателей монет в разные периоды, определить потенциальные точки поворота на рынке.

Диапазон индикаторов: приближение к красной зоне может указывать на перегрев рынка. Соотношение >= 10000 указывает на то, что рынок близок к вершине.

Текущий статус: в настоящее время не достигнут красный диапазон, но в ноябре прошлого года этот индекс входил в зону пиков.

10. Множитель Мейера для биткойна

Оцените относительный уровень оценки рынка, сравнивая текущую цену биткойна с 200-дневной скользящей средней.

Диапазон индикаторов:

• \u003e1：Возможно, находится в состоянии перекупленности
• <1: может находиться в состоянии перепроданности
• ≈1: Рынок может быть относительно сбалансированным
• >2.4：обычно предвещает перегрев рынка

Текущая ситуация: индекс равен 1.26, рынок находится в состоянии перекупленности, но еще не достиг потолка.

11. Число дней подряд с чистыми оттоками ETF

Отслеживание потоков средств биткойн-ETF отражает уверенность институциональных инвесторов.

Сигнальные характеристики:

• 10 дней: заметный сигнал на продажу
• 5-10 дней: необходимо быть осторожным
• <5 дней: нормальные колебания

Текущая ситуация: непрерывный чистый отток 1 день, что является нормальным диапазоном колебаний рынка. В этом цикле максимальная непрерывность составила 8 дней, 10 дней не наблюдалось.

12. Доля BTC в ETF

Отражает долю биткойнов, принадлежащих ETF, в общем объеме обращения, оценивает участие учреждений.

Сигнальные характеристики: <=3.5% является индикатором ухода от максимума, что подразумевает низкий уровень участия институтов.

Текущая ситуация: доля близка к 6%, что показывает, что участие учреждений находится на стадии здорового роста.

13. USDT активное управление капиталом

Ключевой показатель оценки стоимости капитала на рынке, отражающий общее состояние ликвидности крипторынка.

Сигнальные характеристики: >=29% для зоны ухода на вершину

Текущая ситуация: ставка около 6,68%, находится на нормальном уровне. Однако в марте этого года этот показатель достиг пикового значения, составив 65%.

14. Индекс сезона альткойнов

Используется для определения, вошел ли рынок в активный период альткоинов.

Диапазон индикаторов:

• 75: Сезон альткойнов, значение выше 75 означает, что рынок близок к пику
• 25-75: Период равновесия
• <25: доминирование биткойна

Текущее состояние: индекс равен 41, но в декабре прошлого года этот показатель входил в зону пика, достигнув 88.

15. Индикатор стоимости MicroStrategy

Отслеживайте среднюю стоимость владения биткойнами компании MicroStrategy в качестве эталона для институциональных инвесторов.

Диапазон индикаторов:

• Текущая цена выше себестоимости: зона прибыли для учреждений
• Текущая цена близка к себестоимости: уровень поддержки
• Текущая цена ниже себестоимости: потенциальная возможность для покупки

Текущая ситуация: средняя стоимость MicroStrategy составляет около 60 тысяч, находится в зоне прибыли для институциональных инвесторов.

Два. Резюме

Оставайтесь рациональными во время рыночного бума и выходите целиком в безумии, это гораздо сложнее, чем покупать на дне. В настоящее время только некоторые индикаторы показывают сигналы о выходе на пик, нельзя утверждать, что весь рынок достиг пика. Если вы считаете, что на рынке существует риск достижения пика, можно рассмотреть:

1. Установите уровни для поэтапного сокращения позиции, не ожидайте идеального пика.

2. Обналичьте прибыль в стейблкоины или фиатную валюту, а не переключайтесь на более рискованные альткойны.

3. Лучше продать на высоком уровне рано, чем поздно. Фиксация прибыли - это не конец, а накопление средств для следующего раунда.

Каждый пик — это возможность обогатиться для части людей и ловушка для богатства для большинства. Рынок предоставляет равные возможности для всех, но схватить их удается чаще всего тем, кто готов.