Наблюдение за крипторынком: смягчение политики и улучшение геополитической ситуации способствуют пампу рынка

Обзор рынка

Недавняя макроэкономическая обстановка демонстрирует позитивный поворот. Достигнутое соглашение о прекращении огня между Израилем и Ираном ослабило геополитическую напряженность, что способствовало восстановлению рыночного аппетита к риску, цены на нефть вернулись к уровням до конфликта, золото временно упало ниже 3300 долларов. Председатель Федеральной резервной системы на слушаниях в Конгрессе дал ключевой сигнал: хотя он не исключил возможность снижения ставок в июле, он подчеркнул необходимость дополнительных данных для оценки влияния тарифов на инфляцию, намекнув, что более вероятно, что решение по изменению политики будет принято на заседании в сентябре. Он отметил, что если инфляционное давление будет контролируемым, "снижение ставок произойдет раньше, а не позже", однако текущая экономическая ситуация сильна, и нет необходимости в поспешных действиях, также он указал, что неопределенность по тарифам является основной причиной задержки снижения ставок.

Это заявление было воспринято рынком как склонность к дельте, в сочетании с уменьшением геополитических рисков, что привело к резкому росту американских акций — Nasdaq 100 достиг исторического максимума, индекс Доу Джонса за один день подскочил на 500 пунктов, доходность американских облигаций и доллар снизились одновременно. Стоит отметить, что председатель Федеральной резервной системы в ответ на давление по снижению процентных ставок вновь подтвердил независимость денежно-кредитной политики, подчеркнув, что решения принимаются исключительно на основе экономических данных. Кроме того, отраслевые наблюдения показывают, что американские производители сланцевой нефти перешли от "увеличения производства для смягчения цен на нефть" к "уделению внимания возврату инвестиций", что может ослабить традиционный механизм регулирования колебаний цен на энергоресурсы.

Динамика крипторынка

На фоне позитивных новостей биткойн преодолел отметку в 106,000 долларов, но его поведение относительно сдержано. Некоторые аналитики указывают на то, что рост биткойна на 13% с начала года контрастирует с притоком более 63 миллиардов долларов, что отражает осторожное отношение рынка к структурным изменениям. В настоящее время концентрация дял по ценам биткойна в диапазоне 5% достигла 14.5%; если она превысит 15%, на рынке могут произойти значительные колебания.

В области технического анализа несколько аналитиков дали схожие прогнозы по краткосрочным движениям биткойна: цена может консолидироваться на текущем уровне, если преодолеет 107000 долларов, то может попытаться достичь 110000 долларов, в противном случае она может снизиться ниже 102000 долларов. Некоторые мнения предполагают, что биткойн может кратковременно достичь 107000 долларов, а затем быстро откатиться, чтобы протестировать ликвидность в диапазоне 104000 до 105000 долларов.

С точки зрения Эфира, есть анализ, показывающий, что на одной из торговых платформ 23 июня произошло массовое снятие средств, более 4000 BTC и 61000 ETH вышли с платформы, что указывает на то, что настроение трейдеров может измениться с краткосрочных спекуляций на долгосрочную стратегию удержания. С изменением модели оборота средств от биткойна к эфиру, ETH может ожидать значительного пампа, его коэффициент прибыли по сравнению с предложением значительно ниже, чем у биткойна, что указывает на потенциал для коррекции.

Тем не менее, некоторые аналитики придерживаются другой точки зрения, утверждая, что цена ETH уже более 20 недель не может преодолеть 3000 долларов, и поэтому рыночная уверенность пострадала, а также имеется сильная конкуренция со стороны других публичных цепей, что делает трудным возвращение выше уровня 3000 долларов в краткосрочной перспективе.

Рыночные горячие точки

1. Одна торговая платформа стремится получить одобрение регуляторов для запуска услуг по торговле токенизированными акциями. Если план будет одобрен, платформа воспользуется технологиями шифрования, чтобы войти в сферу торговли акциями, что еще больше размоет границы между традиционными брокерами и криптоплатформами.

2. Американские регулирующие органы изменили свое отношение к шифрованию, не только отменив судебные иски против нескольких шифровальных компаний, но и создав рабочую группу по шифрованию для разработки законодательства о цифровых активах.

3. Несколько проектов Meme-коинов получили популярность на рынке, таких как $solami и $ACID, но рыночная капитализация колебалась.

4. Традиционные финансовые учреждения ускоряют свою деятельность в области шифрования, например, американская компания Nano Labs объявила о приобретении BNB в качестве стратегического резерва через конвертируемые облигации на сумму 500 миллионов долларов, что привело к однодневному росту акций на 150%.

5. На гонконгском рынке произошел прорыв, одна из брокерских компаний получила комплексную лицензию на виртуальные активы, став первым китайским брокером, который может предоставлять услуги по торговле основными криптовалютами, и эта новость вызвала резкий рост цен на ее акции в Гонконге.

В целом, улучшение макроэкономической среды и изменение регуляторной позиции приносят позитив для крипторынка, но рынок все еще сохраняет осторожный подход. Хотя цены на биткойн и эфир имеют рост, они сталкиваются с определенным давлением. Инвесторам следует внимательно следить за регуляторными тенденциями и технологическим развитием, осторожно оценивать риски.