Perspectives du secteur Web3 en 2024

En 2023, tous les secteurs du Web3 ont réalisé de nouveaux progrès. En tant qu'acteurs du secteur, nous avons analysé et prédit les tendances de développement du Web3 pour 2024.

Technologie ZK

La technologie ZK s'est étendue en 2023 au-delà des scénarios d'extensibilité et de cross-chain vers d'autres cas d'application, et s'est davantage diversifiée en différentes pistes.

zkEVM

Le zkEVM a progressé dans plusieurs domaines tels que type0, type1 et type2. Le type0 est entièrement équivalent à Ethereum, mais fait face à des défis techniques tels que la vitesse de blocage et la validation d'état ; le type1 a été amélioré et compromis sur la base de l'EVM, et l'expérience d'application globale et la compatibilité des codes d'opération sont actuellement les plus remarquables ; le type2, qui a été lancé plus tôt sur le réseau principal, cherche à développer un écosystème d'applications correspondant au type.

zkVM

Le principal axe technologique dans le domaine des zkVM est le zkWASM, dont l'architecture est plus extensible. En termes d'application, il collabore avec des échanges pour créer un DEX haute performance. Les projets principaux incluent Delphinus Labs, ICME, wasm0, etc.

La direction de l'architecture RISC V est principalement explorée par RISC0, qui est plus conviviale pour les langages de frontend et le matériel de backend, mais fait face à des problèmes d'efficacité et de temps de preuve. Les cas d'application s'étendent, tels que la simulation de l'environnement d'exécution Ethereum Reth, l'environnement d'exécution FHE, Bitcoin Rollup, etc.

ZK Mining

Dans le domaine du ZK Mining, l'efficacité des GPU et des FPGA est actuellement similaire, mais les prix des GPU sont plus élevés, tandis que les FPGA ressemblent davantage à une validation de prototype. Les scénarios ASIC pourraient progressivement se différencier, tels que des puces ASIC à usage spécial et une demande accrue pour la FHE. Le nombre de Prover DAO a clairement augmenté, et la puissance de calcul est la principale force concurrentielle.

Middleware ZK

Le middleware ZK comprend zkBridge, zkPoS, ZK Coprocessor, zkML, des scénarios de calcul vérifiable tels que le calcul de confiance ZK. Le scénario ZK Coprocessor est relativement clair, chaque projet étant essentiellement à l'étape du réseau de test ; la piste zkML reste assez populaire, avec une divergence dans l'avancement des projets et la concurrence. Un nouveau créneau de partage de preuves ZK a également émergé.

MEV

• La phase précoce de la chaîne d'approvisionnement des transactions, c'est-à-dire la phase d'intention, mérite d'être observée.
• La résolution de LVR et l'amélioration de la conception et des infrastructures de la prochaine génération de DEX augmenteront.
• Si les enchères privées / les pools de trading peuvent fonctionner efficacement, cela améliorera considérablement la chaîne d'approvisionnement des transactions.
• Le développement de FHE, MPC et ZKPs mérite d'être suivi.
• La fin de la course pourrait être sans autorisation, afin d'atteindre le marché le plus compétitif.
• La chaîne d'approvisionnement MEV subira des changements dans des domaines tels qu'APS, l'exécution des documents, PEPC, etc.

OFA

L'enchère de commande (OFA) a émergé en 2023. Les transactions de grande valeur iront vers l'OFA plutôt que vers le pool de transactions public, offrant ainsi une valeur de retour aux utilisateurs. Des enchères RFQ aux agrégateurs d'espace de bloc, il existe diverses solutions OFA pour répondre à différents besoins. On s'attend à ce qu'à l'avenir, davantage de transactions ETH se fassent via l'OFA.

Blockbuilder

Actuellement, le marché des builders est concentré entre quelques entreprises, dont certaines sont des sociétés de trading à haute fréquence. Avec la diminution des volumes d'arbitrage CEX/DEX, l'avantage du trading à haute fréquence pourrait s'affaiblir.

Relais

Le marché des relais fait face à deux problèmes : une forte concentration du marché et un manque de mécanismes d'incitation. À l'avenir, on pourrait observer un développement et une mise en œuvre rapides des relais optimistes, ainsi que des propositions d'incitations pour les relais.

Abstraction de compte(AA)

La piste AA se divise principalement en deux catégories : les portefeuilles de contrats intelligents et les services modulaires.

Dans le domaine des portefeuilles de contrats intelligents, il devient de plus en plus difficile d'attirer du trafic uniquement par les fonctionnalités, la wallet factory mérite d'être suivie.

Dans le domaine des services modulaires, Bundler et Paymaster sont devenus des services standard.

Les tendances actuelles incluent :

• L'infrastructure est maintenant en place, le nombre d'utilisateurs commence à croître rapidement
• Le développement de l'AA de L2 est meilleur que celui de L1
• Le soutien des DApps pour AA est insuffisant, la mise en œuvre des comptes inter-chaînes pose encore des problèmes.
• Le mempool privé peut être intégré avec l'MEV et l'intention, optimisant l'expérience utilisateur.

Intentions

Les Intents se développent rapidement, faisant face à des problèmes tels que les abus de solver et la confiance dans le flux des commandes, mais il existe des solutions viables.

Les intentions doivent prendre en compte le flux de commandes et obtenir les questions des utilisateurs, adaptées à une combinaison avec les architectures MEV et AA. Les Builders et les Searchers conviennent pour jouer les rôles de correspondance et de solution.

Le bot Telegram pourrait évoluer vers la direction d'Intent, ayant un pouvoir de négociation significatif sur le flux de commandes pour les builders et SUAVE.

Disponibilité des données(DA)

Il n'y a pas beaucoup de participants dans la piste DA, à part Ethereum, les principaux incluent Celestia, Eigenlayer et Avail. L'effet de tête est évident, et il est possible d'examiner les projets sous les aspects de sécurité, de personnalisation et de coût.

Les grandes équipes de projets Rollup ont tendance à choisir Ethereum comme couche DA. Les clients d'autres projets DA sont principalement issus de l'écosystème Cosmos, des projets RaaS, etc. EigenDA a une position particulière et pourrait attirer certains clients intermédiaires. Il existe également des projets ciblant des scénarios spécifiques tels que le DA de Bitcoin.

Cadre Rollup et RaaS

Le marché des rollups est pratiquement saturé, avec plus de 30 projets RaaS soutenus par des VC et des fournisseurs d'infrastructure qui entrent en scène. Il est nécessaire de se concentrer sur les cas de succès RaaS et les solutions d'interopérabilité efficaces.

Certaines frameworks L2/L3 ( comme OP Stacks ) ont reçu un important financement de biens publics et l'adoption par les développeurs.

Des applications spécifiques comme DePIN peuvent utiliser des rollups Ethereum via un environnement d'exécution personnalisé.

De nouvelles technologies comme Risc0 Zeth peuvent changer la méthode de validation des rollups ; les rollups FHE combinant ZKP et MPC peuvent offrir une confidentialité DeFi universelle.

Cosmos

Cosmos Hub continuera à renforcer sa position écologique :

• Certains validateurs sécurisés (PSS) offrent une sécurité de partage inter-chaînes plus flexible.
• Prévoir l'activation du multi-saut IBC pour améliorer l'expérience utilisateur
• Ajout de fonctionnalités Megablocks et Atomic IBC, fournissant des transactions inter-chaînes atomiques.
• Former un marché MEV unifié, similaire au séquenceur partagé de l'écosystème Ethereum, SUAVE

Le développement des chaînes d'applications de l'écosystème Cosmos a été ralenti par l'impact des L2, mais le cadre de base hautement personnalisable reste un atout.

Sécurité

Les projets de la piste de sécurité couvrent plusieurs aspects :

• Détection et interception sur la chaîne
• Outil de traçage sur la chaîne
• Services d'audit manuel et de primes
• Outils de développement
• Application de diverses méthodologies techniques ( telles que le test de flou )

Chaque outil est adapté pour détecter des types de vulnérabilités spécifiques, mais il est difficile de remplacer complètement un audit complet.

On peut examiner le projet à partir de dimensions telles que la vitesse de mise à jour de la maintenance, la taille de la base de données des vulnérabilités, le support et les besoins réels.

IA

Les directions de la combinaison de la crypto et de l'IA incluent:

• Infrastructure de calcul de base
• Formation basée sur des sources de données spécifiques
• Outil de chat
• Plateforme d'étiquetage de données

Les projets de puissance de calcul de base présentent chacun des innovations, mais sont généralement assez précoces et doivent tenir compte de l'expansion commerciale future.

La plateforme de balisage de données doit se concentrer sur l'acquisition de commandes pour des données à forte valeur.

Nous nous concentrons davantage sur les projets ZKML, ceux qui ont un avantage en matière de données dans le domaine crypto, ou sur les produits to C étroitement liés à l'IA.

DeFi

Changements de 2023 :

• Les investisseurs ont besoin de produits à rendement réel, comme ceux provenant de LSDfi ou de RWA.
• Les opportunités DEX augmentent, notamment pour les applications haute performance sur L2.
• Les projets capables d'offrir des revenus Web3 aux utilisateurs non natifs de la cryptographie ont une énorme opportunité.

Les frais générés par les DEX perpétuels ( tels que dYdX, GMX, Drift et Jupiter ) représentent la plus grande part.

La mise en gage de liquidité continue de croître, c'est la plus grande voie DeFi, avec un TVL de 20 milliards de dollars.

Jeux et divertissement

Catégories de studios de jeux :

• Jeux décontractés : acquisition à faible coût, attirer les utilisateurs grâce à des mini-jeux
• Jeux de grande envergure : principalement des jeux sur PC, avec un long temps de développement et des coûts élevés.
• Casual/mid core : cartes, défense de tour, jeux de stratégie, coût de développement modéré
• IP Building : axé sur les jeux, combiné avec d'autres formes de médias
• Jeux avec fonctionnalités d'IA : centrés sur l'IA, innovants mais à observer pour leur mise en œuvre.

La qualité générale du jeu et le professionnalisme de l'équipe ont considérablement augmenté par rapport au cycle précédent. Attention :

• Le studio mature entre dans le web3
• Fondateur polyvalent avec une forte capacité d'apprentissage et sensible au crypto
• Potentiel UGC, en particulier pour les équipes disposant de ressources créatrices web2

Le projet UA de jeu est centré sur la création de profils d'utilisateurs et fait face à des défis de rétention. La plateforme de distribution de jeux doit s'appuyer sur les produits de jeu principaux pour attirer des utilisateurs.

Interaction Utilisateur/Fan

Principalement impliqué dans les secteurs du divertissement, des événements sportifs et de l'industrie cinématographique, divisé en deux formes : l'exploitation directe par le titulaire de l'IP et la coopération par licence de l'IP. Les plateformes ayant une base communautaire solide ont plus de chances de réussir. Concentrez-vous sur les projets ayant une forte valeur d'IP, des groupes d'utilisateurs qui se chevauchent avec les jeux / paris, et des IP en coopération directe.

Services institutionnels

Sous-secteur principal:

• Services de trading/intermédiation
• Gestion d'actifs
• Banque/Paiement
• Autres services ( tels que la technologie de transaction )

Tendance :

• Croissance stable
• Renforcement de la construction de la conformité
• La répartition des responsabilités des fournisseurs de services est claire
• La part de marché des services PB devrait augmenter.
• La demande d'ETF redéfinit la structure du marché
• L'Europe est une région chaude, les marchés émergents ont du potentiel

Bitcoin

La construction sur la chaîne Bitcoin nécessite d'adopter une approche différente. À noter:

• Taproot Assets, Rollup, Réseau Lightning
• Nouvelles technologies comme Statechain

chaîne latérale

Les technologies de chaînes latérales comme Stacks ont occupé une place importante dans le discours dominant, mais pourraient être remises en question par de nouvelles voies technologiques.

Couche 2

Les différences actuelles entre les projets Layer2 de Bitcoin résident principalement dans le choix de la pile technologique, comme la couche d'exécution, la couche DA, l'abstraction de compte, etc.

vérification du client

Les technologies telles que RGB et Taproot Assets permettent l'émission et le commerce d'actifs avec une empreinte minimale sur la chaîne.

Réseau Lightning

Lightning Labs prévoit de lancer des actifs tels que des stablecoins sur Taproot Assets. Les produits de rendement d'actifs natifs comme LSP sont à attendre avec impatience.

classe BRC20

Il est nécessaire de prêter attention aux infrastructures de base comme indexer et aux nouveaux types d'actifs ( tels que ARC20), mais attention aux risques liés à la mise en œuvre technique.

DLC

Avec l'expansion de la construction écologique, l'application de la technologie DLC pourrait se généraliser, notamment après une collaboration avec les oracles. Faites attention aux risques de centralisation lors du processus de mise en œuvre.

DePIN

DePIN est facile à se développer dans un marché haussier, et peut convertir des utilisateurs traditionnels. Éléments clés :

1. Le mécanisme décentralisé est au cœur
2. Le timing de lancement est très important
3. Les fondamentaux de l'industrie déterminent le succès ou l'échec.

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