XRPFi: Un nouveau chemin pour activer la capitalisation boursière de XRP

Récemment, le concept "XRPFi" a suscité des débats dans l'industrie des cryptomonnaies. XRPFi combine XRP avec la finance décentralisée ( DeFi ) et est considéré comme une nouvelle voie pour activer XRP, cet ancien actif cryptographique, et promouvoir le développement de l'écosystème XRPL et Ripple.

XRP, en tant que cryptomonnaie non liée aux contrats intelligents avec une capitalisation boursière juste derrière Bitcoin, a des applications stables dans le domaine des paiements transfrontaliers. Cependant, en raison d'un manque prolongé de soutien pour les contrats intelligents, XRP a du mal à s'intégrer dans l'écosystème DeFi grand public. Avec l'évolution de l'environnement du marché, les investisseurs commencent à s'intéresser à la manière dont XRP peut améliorer l'efficacité de l'utilisation des actifs grâce à DeFi, ce qui a conduit à la naissance et au développement du concept d'XRPFi.

Flare Network : l'infrastructure de XRPFi

Dans le développement de XRPFi, Flare Network joue un rôle clé. En tant que blockchain L1 compatible EVM, Flare mappe XRP en FXRP via le protocole FAssets, lui conférant la capacité d'appel de contrats. Cela permet aux détenteurs de XRP de participer à des activités de rendement sur des chaînes principales telles que le staking et l'extraction de liquidités.

Flare a également introduit le stablecoin USD₮0, en tant qu'actif natif émis selon la norme OFT basée sur LayerZero. Après avoir été apparié avec XRP, l'USD₮0 peut non seulement être utilisé pour construire des pools de profondeur de négociation et des garanties de prêt, mais aussi se connecter à l'écosystème USDT, injectant ainsi une haute liquidité dans XRPFi.

Récemment, la TVL de l'écosystème Flare a dépassé 157 millions de dollars, principalement grâce au lancement de USD₮0. Flare décrit son système XRPFi comme un "modèle de flywheel" : USD₮0 fournit une source de capital, FXRP réalise la composabilité des contrats, et ces deux éléments apportent de la liquidité, ce qui stimule davantage d'applications DeFi et de scénarios réels, augmentant ainsi la valeur écologique à long terme de XRP.

Doppler Finance: Construire la matrice de rendement XRPFi

Doppler Finance a conçu un mécanisme de rendement autour de XRP, tentant de combler le vide que XRP laisse en matière de génération de revenus et de produits financiers. La plateforme propose deux types principaux de produits : des rendements CeDeFi et des stratégies DeFi sur la chaîne.

Dans le modèle CeDeFi, après que les utilisateurs ont déposé des XRP, les actifs sont conservés par le dépositaire et utilisés pour des opérations de stratégie quantitative. En ce qui concerne les revenus on-chain, Doppler s'intègre activement à l'écosystème des sidechains XRPL, et les stratégies comprennent le prêt de XRP, les stratégies de revenus en stablecoins, le staking liquide et les stratégies de levier, etc.

Pour réduire les risques, Doppler Finance construit un marché de prêt à risque isolé, permettant aux différents pools d'actifs de fonctionner de manière indépendante. En ce qui concerne les mécanismes de sécurité, la plateforme adopte une gestion des risques multilayer, y compris le choix de prestataires de services de garde de premier plan, la coopération multi-stratégies et multi-équipes, ainsi que des due diligences strictes.

Perspectives et défis de XRPFi

L'apparition de XRPFi comble le vide laissé par "la haute capitalisation boursière et l'utilisation faible de la chaîne" de XRP pendant longtemps, répondant à la demande d'activation du développement de l'écosystème XRP et Ripple. Cependant, l'écosystème XRPFi est encore à un stade précoce, et la taille globale des utilisateurs, la profondeur de la liquidité et la maturité du protocole doivent encore être vérifiées.

Avec l'involution de l'écosystème DeFi d'Ethereum, le marché se tourne vers des actifs à forte capitalisation boursière qui n'ont pas encore été pleinement activés. XRPFi pourra-t-il réussir à activer la capitalisation boursière de 100 milliards d'XRP et combler le vide dans la carte DeFi de l'écosystème ? Cela reste à voir avec le temps. À l'avenir, le développement de XRPFi pourrait avoir des répercussions profondes sur l'ensemble du marché des cryptomonnaies.