La voie de la survie en investissement : la sagesse dans les cycles du marché

Survivre dans le domaine de l'investissement n'est pas une tâche facile. Nous entendons souvent des histoires de succès d'autrui, mais la dure réalité de l'investissement est que seuls quelques-uns peuvent réellement réaliser des bénéfices. C'est un jeu impitoyable qui nécessite sagesse et patience.

L'économie et le marché suivent des cycles, il n'existe pas de marché haussier ou baissier éternel. Chaque investisseur doit trouver sa propre voie de survie, ce qui dépend de sa nature et de ses préférences personnelles. Certains sont doués pour le trading à court terme, d'autres se concentrent sur l'investissement dans des projets fondamentaux, tandis que d'autres effectuent des investissements inter-cycliques, les stratégies de chacun étant différentes.

Cependant, un point est crucial : à long terme, une attention excessive aux fluctuations des prix conduit souvent à de mauvais résultats d'investissement. Lorsque les investisseurs réalisent des profits facilement grâce au trading, cela peut créer une illusion d'omnipotence. Mais finalement, le marché redistribuera les gains, et la capacité à réellement gagner et à conserver des profits dépend en grande partie de l'état d'esprit des investisseurs.

Les activités d'investissement ou de trading reflètent essentiellement les traits intérieurs d'une personne, comme l'équilibre entre le désir et la maîtrise de soi. Cela détermine si les gens choisissent d'acheter, de vendre ou de conserver. Chaque décision a sa logique sous-jacente, basée sur le jugement personnel concernant l'argent, les fondamentaux, la spéculation, les tendances du marché, etc.

Comme le disaient les anciens, ce n'est pas le monde extérieur qui change, mais le cœur des gens qui bouge. Les changements du marché reflètent en réalité les fluctuations psychologiques des participants.

La véritable question à considérer n'est pas "quand va-t-il commencer à augmenter" ou "jusqu'où cela pourrait-il descendre", mais plutôt de savoir si l'on a confiance en ses propres convictions d'investissement. Si l'on manque de confiance dans une tendance, il est préférable de ne pas détenir d'actifs associés, sinon cela pourrait influencer les décisions futures, entraînant des résultats échoués.

Le marché de l'investissement est plein de tentations, de nouveaux points chauds apparaissent toujours. Pour les véritables bâtisseurs et les investisseurs à long terme, l'accent devrait être mis sur le développement des fondamentaux, et non sur les fluctuations de prix à court terme ou les cycles de marché.

Dans un marché baissier, des projets avec des fondamentaux solides, comme certains projets de métavers et de jeux cryptographiques, peuvent se montrer relativement robustes en raison de leur base d'utilisateurs réelle. Néanmoins, ils restent affectés par les tendances macroéconomiques.

Même dans un marché baissier, il existe des tentations de points chauds. C'est une caractéristique inhérente au marché, sans rapport avec les marchés haussiers ou baissiers. Simplement, dans un marché baissier, les fonds disponibles sont plus limités et il y a moins de personnes capables d'en tirer profit. Plus la tentation est grande, plus le risque potentiel est élevé.

Il existe deux types de participants principaux sur le marché des cryptomonnaies : l'un essaie de battre l'inflation, tandis que l'autre essaie de battre le Bitcoin ou l'Ethereum. Ces deux groupes ont une influence importante sur les tendances du marché.

Pour le premier groupe, tel que les investisseurs institutionnels traditionnels, s'ils estiment que les actifs cryptographiques peuvent surperformer l'inflation, ils augmenteront leur allocation de fonds sur le marché des cryptomonnaies, faisant ainsi grimper les prix. En revanche, s'ils pensent que les monnaies fiduciaires se comportent mieux, ils pourraient retirer des fonds, entraînant une baisse des prix. Ce groupe d'investisseurs n'est généralement pas originaire du secteur des cryptomonnaies, mais leur volume de fonds est important, ayant un impact significatif sur le marché, en particulier pendant les périodes de marché baissier, où cela peut provoquer des chocs considérables.

Le deuxième type de groupe est celui des principaux soutiens de l'industrie, qui ont favorisé le développement de Bitcoin, Ethereum et plus tard des domaines tels que DeFi, NFT, les jeux cryptographiques et Web3. Bien que ce groupe s'intéresse également aux variations de valeur des monnaies fiduciaires, il se préoccupe davantage de savoir s'il peut surpasser BTC ou ETH. En période de marché baissier, ils deviennent souvent la principale force de soutien du marché.

Dans n'importe quel marché, la priorité est d'assurer sa survie, plutôt que de rechercher des rendements élevés à court terme. La prise de position totale (surnommée "shuoha") peut parfois apporter des rendements élevés, mais ce n'est pas le meilleur choix pour la plupart des gens. Une fois que l'on a essayé le shuoha, il est probable que l'on essaie de nouveau, c'est le désir humain qui s'exprime. Quelques cas de succès ne prouvent pas que c'est une bonne stratégie ; du point de vue des probabilités, le risque du shuoha est souvent supérieur au rendement potentiel.

Il est important de noter que le monde de l'investissement est diversifié et qu'il n'existe pas de stratégie absolument correcte. Les points de vue ci-dessus peuvent ne pas s'appliquer dans certaines situations. Chacun devrait examiner son propre cœur et trouver le chemin d'investissement qui lui convient. C'est là que réside la véritable sagesse.