Choix d'investissement solide dans un contexte d'instabilité économique mondiale

En avril 2025, les marchés financiers mondiaux ont connu des fluctuations violentes. Une nouvelle politique tarifaire a suscité une forte réaction du marché, le S&P 500 ayant perdu 5,8 billions de dollars en valeur en seulement quatre jours, enregistrant la plus grande perte hebdomadaire en plus de 70 ans. Le prix du Bitcoin a fluctué entre 80 000 et 90 000 dollars.

Dans son discours au Chicago Economic Club, le président de la Réserve fédérale a déclaré que les droits de douane pourraient augmenter l'inflation et freiner la croissance économique, mais que la Réserve fédérale n'interviendrait pas sur le marché en abaissant les taux d'intérêt, se concentrant plutôt sur les données à long terme. Plusieurs grandes banques d'investissement ont relevé leurs prévisions concernant la probabilité d'une récession économique aux États-Unis.

Dans cet environnement économique incertain, comment les investisseurs devraient-ils réagir ? Les produits de rendement à faible risque basés sur des stablecoins dans le domaine de la finance décentralisée (DeFi) pourraient être un choix à considérer. Voici quatre types de produits de rendement basés sur des stablecoins qui pourraient aider à protéger la valeur des actifs en période de turbulences.

Épargne Spark USDC ( Ethereum )

C'est une solution de stockage de stablecoins basée sur Ethereum. Les utilisateurs peuvent déposer des USDC et recevoir des tokens sUSDC en tant que preuve. Les revenus proviennent principalement des frais de prêt sur garantie en cryptomonnaie, des investissements dans des obligations d'État américaines et des revenus générés par la fourniture de liquidités à d'autres plateformes DeFi.

Évaluation des risques : faible. USDC présente une grande stabilité, et ce produit a été audité plusieurs fois, réduisant ainsi le risque lié aux contrats intelligents. Cependant, il convient de rester attentif à l'impact potentiel de la volatilité du marché sur la liquidité.

Berachain BYUSD|HONEY (Berachain)

C'est un produit de pool de liquidité déployé sur Berachain. Les utilisateurs peuvent fournir de la liquidité en BYUSD et HONEY, obtenir des jetons LP, et peuvent les miser pour gagner des récompenses supplémentaires.

Les sources de revenu incluent les jetons de récompense et la répartition des frais de transaction dans le pool. BYUSD et HONEY sont tous deux des stablecoins, présentant un risque de fluctuation des prix relativement faible.

Évaluation des risques : faible à modéré. La blockchain sur laquelle se trouve le produit utilise un mécanisme de consensus innovant, audité par des professionnels. Cependant, les récompenses peuvent fluctuer en raison des décisions de gouvernance.

Fourniture de liquidité Uniswap V4 USDC-USDT0

Ceci est une piscine de liquidité pour les stablecoins basée sur Uniswap V4. Les utilisateurs peuvent déposer des USDC ou des USDT pour fournir de la liquidité à Uniswap V4.

Les revenus proviennent principalement des incitations en jetons UNI.

Évaluation des risques : faible à modéré. USDC/USDT est une paire de stablecoins, avec un risque de fluctuation des prix relativement faible. Cependant, il est important de noter les risques liés aux contrats intelligents et la possibilité d'une baisse des rendements après la fin de la période d'incitation.

Marché Echelon USDC (Aptos)

C'est un produit de marché de cryptomonnaie décentralisé basé sur la blockchain Aptos. Les utilisateurs peuvent déposer des USDC pour participer à l'approvisionnement, obtenir des certificats d'approvisionnement et accumuler des revenus en temps réel.

Les sources de revenus comprennent les intérêts sur les dépôts USDC et des récompenses supplémentaires.

Évaluation des risques : faible à modéré. La stabilité de l'USDC est élevée, mais il est nécessaire de prêter attention aux risques des contrats intelligents de l'écosystème Aptos et aux fluctuations de la valeur des récompenses supplémentaires.

Résumé

Dans l'environnement économique actuel, ces produits DeFi basés sur des stablecoins peuvent offrir aux investisseurs des options de rendement relativement solides. Ils sont répartis sur différentes blockchains et utilisent différents mécanismes pour générer des rendements, permettant aux investisseurs de choisir en fonction de leur tolérance au risque et de leur niveau de connaissance des différents écosystèmes.

Il est important de noter que, bien que ces produits présentent un risque relativement faible, il existe des risques liés aux contrats intelligents, à la liquidité et aux changements réglementaires potentiels. Les investisseurs devraient examiner attentivement les détails spécifiques de chaque produit et prendre des décisions éclairées en fonction de leur situation financière.