حلبة العملات المستقرة: النقطة التالية للنمو التي تتجاوز القيمة السوقية تريليون
البلوك تشين في جوهرها هي امتداد لسيناريوهات الدفع. في مجال الدفع، تعتبر العملات المستقرة ليست فقط ذات أهمية كبيرة في سوق العملات المشفرة، ولكنها تلعب أيضًا دورًا متزايد الأهمية في المدفوعات العالمية والتسويات عبر الحدود. حاليًا، لا تزال العملات المستقرة المركزية تحتل أكثر من 90% من حصة السوق، حيث تهيمن USDT. على الرغم من أن العملات المستقرة قد أصدرت أكثر من 150 مليار دولار، إلا أنه مقارنةً بحجم M1 البالغ 20 تريليون دولار وفقًا لتقرير الاحتياطي الفيدرالي لعام 2024، فإن القيمة السوقية للعملات المستقرة تشكل فقط 0.75%. لا يزال هناك مجال كبير لتطوير استخدام العملات المستقرة في مجال الدفع. إن إطلاق بروتوكول Taproot Assets قد جلب آفاق واسعة لاستخدام العملات المستقرة في سيناريوهات الدفع عالية التردد والمنخفضة القيمة، كما أنه خلق إمكانية للاعتماد الواسع للعملات المستقرة كوسيلة دفع تقليدية.
1. عملة مستقرة: المستقبل في مجال تريليون دولار
يشير النمو المزدهر لسوق العملات المستقرة إلى أنها قد تصبح السوق القادمة التي تقدر قيمتها بتريليون دولار في المجال المالي. حالياً، تجاوزت القيمة السوقية للعملات المستقرة 160 مليار دولار، وحجم التداول اليومي يتجاوز 100 مليار دولار. قامت الدول الرئيسية بإصدار سياسات وقوانين ذات صلة، وتقوم العديد من المؤسسات بتوقع أن العملات المستقرة ستجلب سوقًا جديدًا بقيمة تريليون، حيث يأتي معظم النمو من الاستخدام الواسع في مجال المدفوعات العالمية.
تنقسم العملات المستقرة إلى فئتين رئيسيتين: المركزية واللامركزية. تحتل العملات المستقرة المركزية حاليًا حصة سوقية كبيرة، حيث أصدرت USDT وUSDC عملات مستقرة بقيمة 114.46 مليار دولار و34.15 مليار دولار على التوالي. شركة Tether لديها فقط 125 موظفًا، وقد حققت ربحًا إجماليًا قدره 4.5 مليار دولار في عام واحد. لقد جذبت هذه الفرصة المغرية العديد من المؤسسات للاستثمار.
أصدرت بلاك روك صندوقًا مؤشرات مدعومًا بالعملة الرقمية BUIDL على الإيثيريوم، يهدف إلى توفير قيمة مستقرة وكسب العائدات، والقيمة السوقية تبلغ 384 مليون دولار.
ووفقًا للتقارير، ستقوم شركة JD Coin Chain Technology بإصدار عملة مستقرة مشفرة مرتبطة بالدولار هونج كونج بنسبة 1:1.
لقد تم استخدام العملات المستقرة المركزية على نطاق واسع في النظام البيئي للتمويل المشفر، حيث يتم إجراء معاملات DEX أو CEX والتسويات من خلالها. غالبًا ما تُستخدم العملات المستقرة اللامركزية كضمانات للأصول المشفرة، وتُستخدم بشكل رئيسي في الاقتراض.
على الرغم من أن العملة المستقرة تلعب دورًا مهمًا في تجارة العملات المشفرة وDeFi، إلا أن استكشافها مع الأعمال التجارية الفعلية لا يزال في مراحل مبكرة. على المدى الطويل، فإن أكثر تطبيقات العملة المستقرة احتمالًا هي في مجال المدفوعات، وخاصة المدفوعات عبر الحدود. حاليًا، تتضمن المدفوعات عبر الحدود العديد من الوسطاء، مما يجعل العملية معقدة وتكلفتها مرتفعة ومدة التسوية طويلة. العملة المستقرة ليست فقط خيارًا أفضل، بل هي أيضًا قناة مهمة للمشاركة الاقتصادية. مع اتجاه التنظيم نحو الامتثال، ستزداد أهمية العملة المستقرة في المدفوعات العالمية. في المستقبل، بعد الاستخدام الواسع للعملة المستقرة في مشاهد الدفع، يمكن أن تتكامل مع DeFi لتوليد PayFi، مما يحقق التفاعل بين مشاهد الدفع، والبرمجة، والتركيب، لتشكيل نموذج ومنتج مالي جديد لا يمكن تحقيقه من قبل المالية التقليدية.
2. بروتوكول أصول تابروت + شبكة البرق: بنية تحتية لشبكة الدفع العالمية
حاليًا، يتم تداول العملات المستقرة بشكل رئيسي على شبكات ETH وTRON، ولكن عادةً ما تتجاوز رسوم المعاملات 1U، وتستغرق التحويلات على السلسلة أكثر من دقيقة. بالمقارنة، تتمتع شبكة البرق بمزايا السرعة العالية، وانخفاض التكلفة، وقابلية التوسع العالية.
2.1 مقدمة عن شبكة Lightning
شبكة Lightning هي أول حل لتوسيع الطبقة الثانية الأكثر نضجًا على شبكة البيتكوين. منذ إصدار الورقة البيضاء، بدأت عدة فرق في تطوير شبكة Lightning بشكل مستقل، بما في ذلك Lightning Labs و Blockstream و ACINQ. تعتبر Taproot Assets هي بروتوكول إصدار الأصول الذي طورته Lightning Labs.
شبكة البرق تحقق من خلال إنشاء قنوات حالة ثنائية الاتجاه. يقوم الطرفان بإنشاء عنوان متعدد التوقيع 2-2 على السلسلة، ويمكنهما تحويل البيتكوين ضمن حد معين. قبل التحويل، يرسل الطرفان بيانات القفل ويقومون بتسجيلها، مما يشكل دفع المعاملات، ويمكن إجراء المعاملات المتكررة. عند التسوية، يتم توزيع البيتكوين من العنوان الجديد على الطرفين حسب كمية التسوية. النسخة الأحدث فقط هي الفعالة، ويفرضها عقد قفل الوقت بالهاش (HTLC). يمكن لأي طرف في أي وقت بث النسخة الأحدث إلى البلوكشين لإغلاق القناة، دون الحاجة إلى ثقة أو وصاية.
لذلك، يمكن للطرفين إجراء معاملات خارج السلسلة بدون قيود، باستخدام سلسلة البيتكوين كوسيط، ولن تتدخل العقود الذكية وتنفذ على البلوكشين إلا عندما تكتمل الصفقة أو يحدث خطأ. هذا مشابه لتوقيع عدة عقود قانونية، ولكن لن يتم اللجوء إلى المحكمة إلا عند التأكيد النهائي أو عدم التعاون.
2.2 شبكة البرق:عملة مستقرة أفضل بنية تحتية للدفع العالمي
تسمح شبكة البرق للمستخدمين بإجراء معاملات غير محدودة خارج السلسلة، دون أن تسبب ازدحامًا في شبكة البيتكوين، بينما تعتمد على أمان شبكة البيتكوين. نظريًا، لا توجد حدود لتوسيع شبكة البرق.
شبكة Lightning التي تعمل منذ 9 سنوات مبنية على شبكة Bitcoin الأكثر أمانًا حاليًا ( تمتلك أكثر من 57000 عقدة وآلية PoW )، مما يضمن أقصى قدر من الأمان.
حاليًا، سعة شبكة البرق تتجاوز 5000 بيتكوين، مع أكثر من 18000 عقدة في جميع أنحاء العالم، و50000 قناة. من خلال إنشاء قنوات دفع ثنائية الاتجاه لتحقيق معاملات فورية منخفضة التكلفة، يتم دمجها بشكل متزايد من قبل عدد كبير من مقدمي خدمات الدفع والتجار في جميع أنحاء العالم، مما يجعلها تدريجيًا الحل اللامركزي الأكثر توافقًا في الدفع العالمي.
تشكل أصول البيتكوين نصف القيمة السوقية للعملات المشفرة، وقد عادت هذه الدورة إلى اندفاع نظام البيتكوين البيئي. كأول حل توسيع من الطبقة الثانية للبيتكوين، حققت شبكة البرق فعلاً تصور ساتوشي ناكاموتو للدفع العالمي من نظير إلى نظير. لقد أصبحت أكثر المجتمعات ارتباطًا والأكثر توافقًا حول البيتكوين، وهي أفضل حل للدفع العالمي في المثالي.
2.3 بروتوكول أصول Taproot يكمل آخر كيلومتر في شبكة Lightning
قبل ذلك، كانت شبكة البرق تدعم فقط مدفوعات البيتكوين، وكانت حالات الاستخدام محدودة. في الوقت الذي أصبحت فيه البيتكوين ذهبًا رقميًا، فإن معظم الناس لا يرغبون في دفع بيتكوين الخاصة بهم.
على الرغم من وجود بعض بروتوكولات إصدار الطبقة الأولى من البيتكوين سابقاً، مثل Atomical وBRC20 القائم على Ordinals، إلا أنها لا تدعم الدخول المباشر إلى شبكة Lightning. جاءت بروتوكول Taproot Assets لحل هذه المشكلة. إنه بروتوكول إصدار الأصول القائم على شبكة البيتكوين الذي تقوده Lightning Labs. مثل بروتوكول Ordinals، يمكن لأي شخص أو مؤسسة استخدام بروتوكول Taproot Assets لإصدار عملاتهم الخاصة، كما يدعم إصدار عملة مستقرة مرتبطة بالعملات الورقية.
بالمقارنة مع بروتوكولات الأصول الأخرى، تتمثل ميزة بروتوكول Taproot Assets في توافقه الكامل مع شبكة Lightning، مما يجعل من الممكن استخدام العملات المستقرة للدفع عبر شبكة Lightning. وهذا يعني أنه سيكون هناك عدد كبير من الأصول الجديدة الصادرة على شبكة Bitcoin (، وخاصة العملات المستقرة )، تتداول في شبكة Lightning، مما يعزز بدوره انتشار شبكة Lightning وتأثيرها في مجال المدفوعات العالمية.
بالاعتماد على أمان البيتكوين ولامركزيتها، فإن "تحويل الدولار والأصول المالية العالمية إلى بيتكوين" التي تدعو إليها Lightning Labs أصبحت حقيقة. إطلاق بروتوكول شبكة Taproot Assets يشير إلى أن تطبيق العملات المستقرة في مشاهد الدفع التي تبلغ تريليون دولار قد بدأ رسميًا.
تعتمد آلية عمل بروتوكول TA على نموذج UTXO لبيتكوين، وتستند إلى ترقية Taproot لشبكة بيتكوين. هذان العنصران هما العناصر الأساسية لبروتوكول TA، مما يعزز التشغيل الفعال للبروتوكول.
3.1 مقارنة بين نموذج UTXO ونموذج الحساب
UTXO( لم يتم إنفاق مخرجات المعاملات ) هي الأساس الذي تم تنفيذ البروتوكولات من الطبقة الثانية للبيتكوين وOrdi وRunes. معظم سلاسل الكتل العامة مثل Ethereum وSolana تعتمد على نموذج الحساب (.
نموذج الحساب مشابه لحساب Alipay، حيث تتغير الأرقام في واجهة الحساب مع كل عملية إيراد أو مصروف.
يمكن فهم نموذج UTXO على أنه محفظة، تخزن الشيكات القابلة للتحويل المعتمدة من الآخرين والشيكات التي تم تفويضها للآخرين. رصيد المحفظة يساوي قيمة الشيكات المستلمة ناقص قيمة الشيكات المعطاة. شبكة بيتكوين تعادل البنك الذي يقبل هذه الشيكات، من خلال حساب أحدث رصيد لكل عنوان بناءً على أحدث حالة معاملات الشيكات.
نموذج UTXO يستبعد بشكل طبيعي مشكلة الإنفاق المزدوج، مما يوفر ضمانات أمان أعلى. بروتوكول TA يرث تمامًا ميزات الأمان في طبقة شبكة بيتكوين، مما يتجنب خطر التحويلات الخاطئة أو الفائتة.
تعتمد بروتوكولات TA على مفهوم الختم الأحادي، حيث لا يمكن استخدام كل UTXO مرة أخرى بعد تأكيد الإنفاق، مما يضمن حركة الأصول مع UTXO. يمتلك المعدنون الذين يحصلون على أطول سلسلة الحق النهائي في تفسير واستخدام UTXO. على عكس BRC20 الذي يعتمد على فهرسة خارج السلسلة لتحديد الأصول، يعزز بروتوكول TA أمان المعاملات، ويتجنب هجمات الإنفاق المزدوج، ويقضي على مخاطر الأخطاء أو التصرفات الخبيثة التي قد تنتج عن المؤسسات المركزية. تجعل هذه الخصائص بروتوكول TA + شبكة Lightning بنية تحتية موثوقة للدفع.
! [أصول الجذر: نقطة النمو التالية لمسار العملة المستقرة لتجاوز القيمة السوقية البالغة تريليون دولار])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-b9d07000d5d0dd072443416fcbaf1d8c.webp(
) 3.2 ترقية Taproot: تحقيق وظائف أكثر تعقيدًا
تحديث بروتوكول Taproot في عام 2021 جلب ميزات العقود الذكية البسيطة لشبكة البيتكوين، مثل عنوان محفظة P2TR الذي يمكن أن ينفذ منطقًا أكثر تعقيدًا من خلال Bitscript، مما يجعل أنواع المعاملات المعقدة الجديدة ممكنة على السلسلة.
أهم تحسين هو تنفيذ التوقيع المتعدد ### توقيع متعدد (. هذا يعزز أمان معاملات المستخدمين المؤسسيين، حيث أن طول عنوان التوقيع المتعدد يساوي طول عنوان المحفظة الخاصة، مما يجعل من الصعب على الخارجين التمييز بينهما، مما يعزز الأمان وحماية الخصوصية. هذا يوفر أساسًا قويًا للمعاملات بين المؤسسات و B2B، ويدفع نحو تطبيقات تجارية أوسع.
أكثر ما يلاحظه المستخدمون هو تغيير تنسيق عنوان المحفظة، حيث أن العناوين التي تبدأ بـ "bc1p..." تدعم ترقية Taproot.
) 3.3 مبادئ تقنية TA
تستند بروتوكولات Ordinal و BRC20 المبكرة إلى نموذج الحسابات، حيث يرتبط الرصيد بالعنوان. يتم إصدار الأصول من خلال هوية معينة تُسمى "علامة" أصغر وحدة بتكوين وهي "ساتوشي"، حيث يتم ربط "ساتوشي" بالأصول. يتم تخزين بيانات حالة الأصول بتنسيق JSON في قسم الشهادة المعزولة من الكتلة. عند تداول الأصول، يتم "نقش" البرنامج الذي يسجل التغييرات في الكتلة، ويتم تفسيره من خلال فهرس خارجي.
تؤدي هذه الطريقة إلى ضرورة تسجيل كل معاملة لأصول Ordinals وBRC20 في الكتلة، مما يزيد من حجم الكتلة، ويجمع البيانات غير الصالحة ويخزنها بشكل دائم، مما يسبب ضغطًا على تخزين بيانات العقد الكامل. بالمقابل، فإن بروتوكول TA أكثر كفاءة، حيث يتم وضع علامة على الأصول في كل UTXO، ويتم تخزين جذر هاش شجرة السكربت فقط على السلسلة، بينما يتم الاحتفاظ بالسكربت خارج السلسلة.
يمكن إيداع أصول TA في قنوات الدفع لشبكة Lightning ونقلها من خلال شبكة Lightning الحالية، مما يعني أنه يمكن تداولها على الشبكة الرئيسية للبيتكوين وشبكة Lightning.
يستخدم بروتوكول TA ترقية Taproot لبيتكوين ###BIP 341( للتطوير. تسمح ترقية Taproot باستخدام المفاتيح الخاصة الأصلية أو السكربتات الموجودة على شجرة ميركل عند إنفاق UTXO.
باختصار، يتم توسيع بروتوكول TA على أساس ترقية Taproot، حيث يتم تسجيل تحويل حالة الأصول في شجرة ميركل Taproot. من خلال الاستفادة من خاصية "الإغلاق لمرة واحدة" لـ UTXO في بيتكوين، يتم الحصول على توافق تحويل حالة الأصول على سلسلة بيتكوين، دون الحاجة لتشغيل فهرس خارجي لبروتوكولات أخرى.
تستخدم بروتوكولات TA شجرة ميركل المتناثرة ) MS-SMT ( لإدارة حالة الأصول، وتعريف معايير تحويل حالة الأصول.
يجب الانتباه إلى أن ليس جميع بيانات شجرة ميركل مكتوبة على سلسلة البتكوين، بل مكتوب فقط جذر الهاش. بغض النظر عن حجم بيانات الأصول، تظل طول المعاملات على سلسلة البتكوين ثابتًا، وبروتوكول TA لا يلوث سلسلة البتكوين.
! [أصول الجذر: نقطة النمو التالية لمسارات العملات المستقرة لتتجاوز تريليون قيمة سوقية])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-cb9aaea54b9970a8a043a6dc3e1ae4b0.webp019283746574839201
( 3.4 علاقة بروتوكول TA بشبكة البرق
في أحدث منتجات Lightning Labs، يمكن لأصول بروتوكول TA الدخول بسلاسة إلى شبكة Lightning Layer 2 الخاصة بالبيتكوين من خلال قناة TA. سابقًا، كانت شبكة Lightning تدعم فقط تداول البيتكوين، ويسمح بروتوكول TA بإصدار الأصول على السلسلة الرئيسية للبيتكوين )، وخاصة عملة مستقرة ###، ثم الدخول في تداول شبكة Lightning.
تعمل قناة TA على نفس مبدأ قناة الحالة، بناءً على عقد تأمين الوقت بواسطة الهاش. الأصول TA نفسها ضمن UTXO، آلية تنفيذ قناة TA لم تتغير، فقط الآن تدعم القناة تداول أصول TA.
قد تحتوي هذه الصفحة على محتوى من جهات خارجية، يتم تقديمه لأغراض إعلامية فقط (وليس كإقرارات/ضمانات)، ولا ينبغي اعتباره موافقة على آرائه من قبل Gate، ولا بمثابة نصيحة مالية أو مهنية. انظر إلى إخلاء المسؤولية للحصول على التفاصيل.
ستنفجر سوق عملة مستقرة قريبًا وشبكة الإضاءة وTaproot Assets ستساعد في دفع السوق التي تبلغ تريليون.
حلبة العملات المستقرة: النقطة التالية للنمو التي تتجاوز القيمة السوقية تريليون
البلوك تشين في جوهرها هي امتداد لسيناريوهات الدفع. في مجال الدفع، تعتبر العملات المستقرة ليست فقط ذات أهمية كبيرة في سوق العملات المشفرة، ولكنها تلعب أيضًا دورًا متزايد الأهمية في المدفوعات العالمية والتسويات عبر الحدود. حاليًا، لا تزال العملات المستقرة المركزية تحتل أكثر من 90% من حصة السوق، حيث تهيمن USDT. على الرغم من أن العملات المستقرة قد أصدرت أكثر من 150 مليار دولار، إلا أنه مقارنةً بحجم M1 البالغ 20 تريليون دولار وفقًا لتقرير الاحتياطي الفيدرالي لعام 2024، فإن القيمة السوقية للعملات المستقرة تشكل فقط 0.75%. لا يزال هناك مجال كبير لتطوير استخدام العملات المستقرة في مجال الدفع. إن إطلاق بروتوكول Taproot Assets قد جلب آفاق واسعة لاستخدام العملات المستقرة في سيناريوهات الدفع عالية التردد والمنخفضة القيمة، كما أنه خلق إمكانية للاعتماد الواسع للعملات المستقرة كوسيلة دفع تقليدية.
1. عملة مستقرة: المستقبل في مجال تريليون دولار
يشير النمو المزدهر لسوق العملات المستقرة إلى أنها قد تصبح السوق القادمة التي تقدر قيمتها بتريليون دولار في المجال المالي. حالياً، تجاوزت القيمة السوقية للعملات المستقرة 160 مليار دولار، وحجم التداول اليومي يتجاوز 100 مليار دولار. قامت الدول الرئيسية بإصدار سياسات وقوانين ذات صلة، وتقوم العديد من المؤسسات بتوقع أن العملات المستقرة ستجلب سوقًا جديدًا بقيمة تريليون، حيث يأتي معظم النمو من الاستخدام الواسع في مجال المدفوعات العالمية.
تنقسم العملات المستقرة إلى فئتين رئيسيتين: المركزية واللامركزية. تحتل العملات المستقرة المركزية حاليًا حصة سوقية كبيرة، حيث أصدرت USDT وUSDC عملات مستقرة بقيمة 114.46 مليار دولار و34.15 مليار دولار على التوالي. شركة Tether لديها فقط 125 موظفًا، وقد حققت ربحًا إجماليًا قدره 4.5 مليار دولار في عام واحد. لقد جذبت هذه الفرصة المغرية العديد من المؤسسات للاستثمار.
لقد تم استخدام العملات المستقرة المركزية على نطاق واسع في النظام البيئي للتمويل المشفر، حيث يتم إجراء معاملات DEX أو CEX والتسويات من خلالها. غالبًا ما تُستخدم العملات المستقرة اللامركزية كضمانات للأصول المشفرة، وتُستخدم بشكل رئيسي في الاقتراض.
على الرغم من أن العملة المستقرة تلعب دورًا مهمًا في تجارة العملات المشفرة وDeFi، إلا أن استكشافها مع الأعمال التجارية الفعلية لا يزال في مراحل مبكرة. على المدى الطويل، فإن أكثر تطبيقات العملة المستقرة احتمالًا هي في مجال المدفوعات، وخاصة المدفوعات عبر الحدود. حاليًا، تتضمن المدفوعات عبر الحدود العديد من الوسطاء، مما يجعل العملية معقدة وتكلفتها مرتفعة ومدة التسوية طويلة. العملة المستقرة ليست فقط خيارًا أفضل، بل هي أيضًا قناة مهمة للمشاركة الاقتصادية. مع اتجاه التنظيم نحو الامتثال، ستزداد أهمية العملة المستقرة في المدفوعات العالمية. في المستقبل، بعد الاستخدام الواسع للعملة المستقرة في مشاهد الدفع، يمكن أن تتكامل مع DeFi لتوليد PayFi، مما يحقق التفاعل بين مشاهد الدفع، والبرمجة، والتركيب، لتشكيل نموذج ومنتج مالي جديد لا يمكن تحقيقه من قبل المالية التقليدية.
! أصول الجذر: نقطة النمو التالية لمسار العملات المستقرة لتجاوز القيمة السوقية البالغة تريليون دولار
2. بروتوكول أصول تابروت + شبكة البرق: بنية تحتية لشبكة الدفع العالمية
حاليًا، يتم تداول العملات المستقرة بشكل رئيسي على شبكات ETH وTRON، ولكن عادةً ما تتجاوز رسوم المعاملات 1U، وتستغرق التحويلات على السلسلة أكثر من دقيقة. بالمقارنة، تتمتع شبكة البرق بمزايا السرعة العالية، وانخفاض التكلفة، وقابلية التوسع العالية.
2.1 مقدمة عن شبكة Lightning
شبكة Lightning هي أول حل لتوسيع الطبقة الثانية الأكثر نضجًا على شبكة البيتكوين. منذ إصدار الورقة البيضاء، بدأت عدة فرق في تطوير شبكة Lightning بشكل مستقل، بما في ذلك Lightning Labs و Blockstream و ACINQ. تعتبر Taproot Assets هي بروتوكول إصدار الأصول الذي طورته Lightning Labs.
شبكة البرق تحقق من خلال إنشاء قنوات حالة ثنائية الاتجاه. يقوم الطرفان بإنشاء عنوان متعدد التوقيع 2-2 على السلسلة، ويمكنهما تحويل البيتكوين ضمن حد معين. قبل التحويل، يرسل الطرفان بيانات القفل ويقومون بتسجيلها، مما يشكل دفع المعاملات، ويمكن إجراء المعاملات المتكررة. عند التسوية، يتم توزيع البيتكوين من العنوان الجديد على الطرفين حسب كمية التسوية. النسخة الأحدث فقط هي الفعالة، ويفرضها عقد قفل الوقت بالهاش (HTLC). يمكن لأي طرف في أي وقت بث النسخة الأحدث إلى البلوكشين لإغلاق القناة، دون الحاجة إلى ثقة أو وصاية.
لذلك، يمكن للطرفين إجراء معاملات خارج السلسلة بدون قيود، باستخدام سلسلة البيتكوين كوسيط، ولن تتدخل العقود الذكية وتنفذ على البلوكشين إلا عندما تكتمل الصفقة أو يحدث خطأ. هذا مشابه لتوقيع عدة عقود قانونية، ولكن لن يتم اللجوء إلى المحكمة إلا عند التأكيد النهائي أو عدم التعاون.
! أصول الجذر: نقطة النمو التالية لمسار العملة المستقرة لتجاوز القيمة السوقية البالغة تريليون دولار
2.2 شبكة البرق:عملة مستقرة أفضل بنية تحتية للدفع العالمي
تسمح شبكة البرق للمستخدمين بإجراء معاملات غير محدودة خارج السلسلة، دون أن تسبب ازدحامًا في شبكة البيتكوين، بينما تعتمد على أمان شبكة البيتكوين. نظريًا، لا توجد حدود لتوسيع شبكة البرق.
شبكة Lightning التي تعمل منذ 9 سنوات مبنية على شبكة Bitcoin الأكثر أمانًا حاليًا ( تمتلك أكثر من 57000 عقدة وآلية PoW )، مما يضمن أقصى قدر من الأمان.
حاليًا، سعة شبكة البرق تتجاوز 5000 بيتكوين، مع أكثر من 18000 عقدة في جميع أنحاء العالم، و50000 قناة. من خلال إنشاء قنوات دفع ثنائية الاتجاه لتحقيق معاملات فورية منخفضة التكلفة، يتم دمجها بشكل متزايد من قبل عدد كبير من مقدمي خدمات الدفع والتجار في جميع أنحاء العالم، مما يجعلها تدريجيًا الحل اللامركزي الأكثر توافقًا في الدفع العالمي.
تشكل أصول البيتكوين نصف القيمة السوقية للعملات المشفرة، وقد عادت هذه الدورة إلى اندفاع نظام البيتكوين البيئي. كأول حل توسيع من الطبقة الثانية للبيتكوين، حققت شبكة البرق فعلاً تصور ساتوشي ناكاموتو للدفع العالمي من نظير إلى نظير. لقد أصبحت أكثر المجتمعات ارتباطًا والأكثر توافقًا حول البيتكوين، وهي أفضل حل للدفع العالمي في المثالي.
2.3 بروتوكول أصول Taproot يكمل آخر كيلومتر في شبكة Lightning
قبل ذلك، كانت شبكة البرق تدعم فقط مدفوعات البيتكوين، وكانت حالات الاستخدام محدودة. في الوقت الذي أصبحت فيه البيتكوين ذهبًا رقميًا، فإن معظم الناس لا يرغبون في دفع بيتكوين الخاصة بهم.
على الرغم من وجود بعض بروتوكولات إصدار الطبقة الأولى من البيتكوين سابقاً، مثل Atomical وBRC20 القائم على Ordinals، إلا أنها لا تدعم الدخول المباشر إلى شبكة Lightning. جاءت بروتوكول Taproot Assets لحل هذه المشكلة. إنه بروتوكول إصدار الأصول القائم على شبكة البيتكوين الذي تقوده Lightning Labs. مثل بروتوكول Ordinals، يمكن لأي شخص أو مؤسسة استخدام بروتوكول Taproot Assets لإصدار عملاتهم الخاصة، كما يدعم إصدار عملة مستقرة مرتبطة بالعملات الورقية.
بالمقارنة مع بروتوكولات الأصول الأخرى، تتمثل ميزة بروتوكول Taproot Assets في توافقه الكامل مع شبكة Lightning، مما يجعل من الممكن استخدام العملات المستقرة للدفع عبر شبكة Lightning. وهذا يعني أنه سيكون هناك عدد كبير من الأصول الجديدة الصادرة على شبكة Bitcoin (، وخاصة العملات المستقرة )، تتداول في شبكة Lightning، مما يعزز بدوره انتشار شبكة Lightning وتأثيرها في مجال المدفوعات العالمية.
بالاعتماد على أمان البيتكوين ولامركزيتها، فإن "تحويل الدولار والأصول المالية العالمية إلى بيتكوين" التي تدعو إليها Lightning Labs أصبحت حقيقة. إطلاق بروتوكول شبكة Taproot Assets يشير إلى أن تطبيق العملات المستقرة في مشاهد الدفع التي تبلغ تريليون دولار قد بدأ رسميًا.
! أصول الجذر: نقطة النمو التالية لمسار العملة المستقرة لتجاوز القيمة السوقية البالغة تريليون دولار
3. شرح بروتوكول أصول Taproot (TA)
تعتمد آلية عمل بروتوكول TA على نموذج UTXO لبيتكوين، وتستند إلى ترقية Taproot لشبكة بيتكوين. هذان العنصران هما العناصر الأساسية لبروتوكول TA، مما يعزز التشغيل الفعال للبروتوكول.
3.1 مقارنة بين نموذج UTXO ونموذج الحساب
UTXO( لم يتم إنفاق مخرجات المعاملات ) هي الأساس الذي تم تنفيذ البروتوكولات من الطبقة الثانية للبيتكوين وOrdi وRunes. معظم سلاسل الكتل العامة مثل Ethereum وSolana تعتمد على نموذج الحساب (.
نموذج الحساب مشابه لحساب Alipay، حيث تتغير الأرقام في واجهة الحساب مع كل عملية إيراد أو مصروف.
يمكن فهم نموذج UTXO على أنه محفظة، تخزن الشيكات القابلة للتحويل المعتمدة من الآخرين والشيكات التي تم تفويضها للآخرين. رصيد المحفظة يساوي قيمة الشيكات المستلمة ناقص قيمة الشيكات المعطاة. شبكة بيتكوين تعادل البنك الذي يقبل هذه الشيكات، من خلال حساب أحدث رصيد لكل عنوان بناءً على أحدث حالة معاملات الشيكات.
نموذج UTXO يستبعد بشكل طبيعي مشكلة الإنفاق المزدوج، مما يوفر ضمانات أمان أعلى. بروتوكول TA يرث تمامًا ميزات الأمان في طبقة شبكة بيتكوين، مما يتجنب خطر التحويلات الخاطئة أو الفائتة.
تعتمد بروتوكولات TA على مفهوم الختم الأحادي، حيث لا يمكن استخدام كل UTXO مرة أخرى بعد تأكيد الإنفاق، مما يضمن حركة الأصول مع UTXO. يمتلك المعدنون الذين يحصلون على أطول سلسلة الحق النهائي في تفسير واستخدام UTXO. على عكس BRC20 الذي يعتمد على فهرسة خارج السلسلة لتحديد الأصول، يعزز بروتوكول TA أمان المعاملات، ويتجنب هجمات الإنفاق المزدوج، ويقضي على مخاطر الأخطاء أو التصرفات الخبيثة التي قد تنتج عن المؤسسات المركزية. تجعل هذه الخصائص بروتوكول TA + شبكة Lightning بنية تحتية موثوقة للدفع.
! [أصول الجذر: نقطة النمو التالية لمسار العملة المستقرة لتجاوز القيمة السوقية البالغة تريليون دولار])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-b9d07000d5d0dd072443416fcbaf1d8c.webp(
) 3.2 ترقية Taproot: تحقيق وظائف أكثر تعقيدًا
تحديث بروتوكول Taproot في عام 2021 جلب ميزات العقود الذكية البسيطة لشبكة البيتكوين، مثل عنوان محفظة P2TR الذي يمكن أن ينفذ منطقًا أكثر تعقيدًا من خلال Bitscript، مما يجعل أنواع المعاملات المعقدة الجديدة ممكنة على السلسلة.
أهم تحسين هو تنفيذ التوقيع المتعدد ### توقيع متعدد (. هذا يعزز أمان معاملات المستخدمين المؤسسيين، حيث أن طول عنوان التوقيع المتعدد يساوي طول عنوان المحفظة الخاصة، مما يجعل من الصعب على الخارجين التمييز بينهما، مما يعزز الأمان وحماية الخصوصية. هذا يوفر أساسًا قويًا للمعاملات بين المؤسسات و B2B، ويدفع نحو تطبيقات تجارية أوسع.
أكثر ما يلاحظه المستخدمون هو تغيير تنسيق عنوان المحفظة، حيث أن العناوين التي تبدأ بـ "bc1p..." تدعم ترقية Taproot.
) 3.3 مبادئ تقنية TA
تستند بروتوكولات Ordinal و BRC20 المبكرة إلى نموذج الحسابات، حيث يرتبط الرصيد بالعنوان. يتم إصدار الأصول من خلال هوية معينة تُسمى "علامة" أصغر وحدة بتكوين وهي "ساتوشي"، حيث يتم ربط "ساتوشي" بالأصول. يتم تخزين بيانات حالة الأصول بتنسيق JSON في قسم الشهادة المعزولة من الكتلة. عند تداول الأصول، يتم "نقش" البرنامج الذي يسجل التغييرات في الكتلة، ويتم تفسيره من خلال فهرس خارجي.
تؤدي هذه الطريقة إلى ضرورة تسجيل كل معاملة لأصول Ordinals وBRC20 في الكتلة، مما يزيد من حجم الكتلة، ويجمع البيانات غير الصالحة ويخزنها بشكل دائم، مما يسبب ضغطًا على تخزين بيانات العقد الكامل. بالمقابل، فإن بروتوكول TA أكثر كفاءة، حيث يتم وضع علامة على الأصول في كل UTXO، ويتم تخزين جذر هاش شجرة السكربت فقط على السلسلة، بينما يتم الاحتفاظ بالسكربت خارج السلسلة.
يمكن إيداع أصول TA في قنوات الدفع لشبكة Lightning ونقلها من خلال شبكة Lightning الحالية، مما يعني أنه يمكن تداولها على الشبكة الرئيسية للبيتكوين وشبكة Lightning.
يستخدم بروتوكول TA ترقية Taproot لبيتكوين ###BIP 341( للتطوير. تسمح ترقية Taproot باستخدام المفاتيح الخاصة الأصلية أو السكربتات الموجودة على شجرة ميركل عند إنفاق UTXO.
باختصار، يتم توسيع بروتوكول TA على أساس ترقية Taproot، حيث يتم تسجيل تحويل حالة الأصول في شجرة ميركل Taproot. من خلال الاستفادة من خاصية "الإغلاق لمرة واحدة" لـ UTXO في بيتكوين، يتم الحصول على توافق تحويل حالة الأصول على سلسلة بيتكوين، دون الحاجة لتشغيل فهرس خارجي لبروتوكولات أخرى.
تستخدم بروتوكولات TA شجرة ميركل المتناثرة ) MS-SMT ( لإدارة حالة الأصول، وتعريف معايير تحويل حالة الأصول.
يجب الانتباه إلى أن ليس جميع بيانات شجرة ميركل مكتوبة على سلسلة البتكوين، بل مكتوب فقط جذر الهاش. بغض النظر عن حجم بيانات الأصول، تظل طول المعاملات على سلسلة البتكوين ثابتًا، وبروتوكول TA لا يلوث سلسلة البتكوين.
! [أصول الجذر: نقطة النمو التالية لمسارات العملات المستقرة لتتجاوز تريليون قيمة سوقية])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-cb9aaea54b9970a8a043a6dc3e1ae4b0.webp019283746574839201
( 3.4 علاقة بروتوكول TA بشبكة البرق
في أحدث منتجات Lightning Labs، يمكن لأصول بروتوكول TA الدخول بسلاسة إلى شبكة Lightning Layer 2 الخاصة بالبيتكوين من خلال قناة TA. سابقًا، كانت شبكة Lightning تدعم فقط تداول البيتكوين، ويسمح بروتوكول TA بإصدار الأصول على السلسلة الرئيسية للبيتكوين )، وخاصة عملة مستقرة ###، ثم الدخول في تداول شبكة Lightning.
تعمل قناة TA على نفس مبدأ قناة الحالة، بناءً على عقد تأمين الوقت بواسطة الهاش. الأصول TA نفسها ضمن UTXO، آلية تنفيذ قناة TA لم تتغير، فقط الآن تدعم القناة تداول أصول TA.